Risco IPN V2. Roteiro de Certificação Fase 4. Classificação das Informações. [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [ x ] Uso Público

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1 Classificação das Informações [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [ x ] Uso Público A implantação da Fase 2 do Projeto de Integração das Clearings depende da aprovação dos órgãos reguladores.

2 Contatos CTC Centro de Testes e Certificação BM&FBOVESPA cert.ipn@bvmf.com.br +55 (11) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 2

3 Histórico de Revisão Data Versão Descrição 05/02/ Criação do documento 04/03/ /03/ Inclusão dos cenários #21, #22 e #23. Alteração de data de Empréstimo (posição e liquidação) Alteração de data do início do G4 BTB. Cenários de cobertura transferidos para o G6, de acordo com o Roteiro da Fase 3 de Liquidação. 23/03/ Alteração de datas dos Grupos. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 3

4 Conteúdo Contatos... 2 Histórico de Revisão Introdução Fase 4 - Risco Ambiente Grade de horários Grade horária para Alocação e Repasse Grade horária para contratação de Empréstimos de Ativos Grade horária para Controle de Posição Grade horária para Liquidação Massa de Contas e Vínculos Massa de Operações Massa de Instrumentos Preços de referência Cenários de teste Cenários de teste específicos Grupo 3.1 Mercado à Vista Grupo 4 Mercado à vista + Empréstimo de ativos Grupo 5 Opção de Ação (exceto exercícios) Grupo 6 Termo de Ações Grupo 7 Derivativos Financeiros e Commodities Grupo 8 Renda Fixa Grupo 9 Mensagens de Risco, Monitoramento do D1 e Exercícios de Opções Anexo I Anexo II Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 4

5 Anexo III Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 5

6 1 Introdução O período de Certificação do Projeto de Integração da Pós-Negociação - IPN V2 está dividido em fases, conforme quadro a seguir: Certificação IPN V2 Fase 1: Conectividade ao ambiente de certificação do IPN/CORE. Fase 2: Cadastro de Participantes e Contas. Fase 3: Liquidação. Fase 4: Administração de Risco e Garantias. O presente tem como objetivo definir o escopo de validação das funcionalidades de negócio dos processos de Risco e destina-se a todos os participantes do mercado envolvidos no projeto IPN/CORE (Participante de Negociação Pleno, Participante de Liquidação e Membro de Compensação). O documento está estruturado de maneira a possibilitar a execução de cenários de testes através das ferramentas de monitoramento e análises de Risco disponibilizadas aos participantes do mercado, são elas: Manutenção de Limite de Risco Intradiário; Monitor de Risco Intradiário; ulador de Risco; Monitor de Realocação e Transferência de Posições; Mensageria de Risco. Os cenários de teste estão divididos em Grupos de diferentes assuntos, com as respectivas funcionalidades a serem testadas. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 6

7 2 Fase 4 - Risco 2.1 Ambiente O ambiente de Certificação da Fase 4 tem atualização diária de data, seguindo a data corrente de produção. As operações serão inseridas diariamente pela Clearing BM&FBOVESPA em horários específicos, para todos os participantes, em s com instrumentos definidos neste documento. Os acessos ao ambiente de Certificação para Fase 4 serão os mesmos já utilizados nas fases anteriores (Fase 1, 2 e 3). 2.2 Grade de horários A disponibilidade do ambiente de certificação para o mercado será de segunda-feira à quinta-feira, das 09h00 às 17h00. Abaixo estão as grades horária da Alocação e Repasse, Empréstimo de Ativos, Controle de Posições e Liquidação. Essa informação é importante para os testes dos cenários de risco, visto que o monitoramento de risco será sensibilizado de acordo com aquilo indicado pelos participantes nas demais funcionalidades da Clearing Grade horária para Alocação e Repasse Mercado Derivativos Financeiros e Commodities Grades de Alocação - Indicação até 1 hora do registro do negócio, limitado às 17h. - A partir de Intermediária e Conta Máster: indicação até 17h do dia do registro do negócio. Repasse - Indicação até 1 hora do registro do negócio. - Aceite /Rejeite pelo destino em até 40 minutos a partir da indicação do repasse. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 7

8 Mercado de Renda Variável - Indicação até 1 hora do registro do negócio, limitado às 17h. Exceto para os casos: - Conta Máster: até 1h a partir do registro do negócio ou do repasse Grades de Alocação - Comitentes vinculados a Máster: Até 17h, para derivativos e mercado a vista quando comitente residente. E até 17h D+1 para mercado a vista quando o comitente for não residente. - Comitentes residentes: Até 17h D+0 para derivativos e até 16h D+1 para mercado a vista. - A partir de Admincon e Fintermo: Até 17h, para derivativos e mercado a vista quando comitente residente. E até 16h D+1 para mercado a vista quando o comitente for não residente. - Indicação até 1 hora do registro do negócio. Aceite /Rejeite pelo destino em até 40 minutos a partir da indicação do repasse. Exceto para os casos: - Conta Máster: até 1h a partir do registro do negócio, limitado a 16h Repasse - Comitentes vinculados: Até 16h, para derivativos e mercado a vista quando comitente residente. E até 16h D+1 para mercado a vista quando o comitente for não residente. - Comitentes residentes: Até 16h D+1 para mercado a vista. - A partir de Admincon e Fintermo: Até 16h, para derivativos e mercado a vista quando comitente residente. E até 16h D+1 para mercado a vista quando o comitente for não residente Grade horária para contratação de Empréstimos de Ativos Função Abertura Encerramento Fechamento de pré-contrato 9:00 16:45 Inserção de ofertas 9:00 16:45 Aprovação custodiante 9:00 17: Grade horária para Controle de Posição Função Abertura Encerramento Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 8

9 Solicitação de renovação 9:00 15:00 Aceitação de renovação 9:00 16:00 Aprovação custodiante na renovação 9:00 17:00 Demais grades 9:00 17: Grade horária para Liquidação Processo Horário Abertura da Câmara LDL :30 Envio de informações prévias aos Liquidantes - LDL0001P 09:35 Entrega de ações para a Câmara 10:00 Envio de informações para pagamento de Eventos Corporativos/Tesouro Direto - LDL0007 Horário limite paraentrega de recursos financeiros de Eventos Corporativos/Tesouro Direto - LDL0008 Câmara realiza transferência dos recursos financeiros para liquidação de Eventos Corporativos/Tesouro Direto - LDL :45 11:45 12:30 Entrega de renda fixa e ouro para a Câmara 13:00 Envio de informações definitiva aos Liquidantes - LDL0001D 14:10 Horário limite para entrega recursos financeiros - LDL :50 Câmara realiza transferência dos recursos financeiros - LDL :25 15:25 Câmara entrega ações, ativos de renda fixa e ouro para investidores Movimentação de garantias - LDL0013/LDL :00-16:25 Encerramento das atividades da Câmara - LDL : Massa de Contas e Vínculos Para as operações que serão inseridas pela Clearing BM&FBOVESPA, serão utilizadas s cadastradas com o propósito de viabilizar a execução dos cenários relacionados à Captura de operações. A captura de operações é pré-condição para a execução dos cenários de Monitoramento de Risco. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 9

10 Além dos vínculos que afetam os cenários da Fase 3 de Certificação, existem dois atributos cadastrados nas s que impactam especificamente os cenários da Fase 4 importante para os testes de Risco, são elas: 1. Nível de Colateralização da ; 2. Vínculo de Consolidação de Margem. A colateralização da será indicada no cadastro da própria, indicando se a mesma será colateralizada pelo PNP/PL ou pelo comitente final. O vínculo de Consolidação de Margem será cadastrado de acordo com os demais vínculos conforme massa usada para testes. Além da massa de s criada pela própria Clearing, será permitida a utilização de s, vínculos e níveis de colateralização cadastrados durante a própria Fase 4, conforme necessidade e cenários específicos de cada participante. A relação das s cadastradas pela Clearing BM&FBOVESPA encontrase no Anexo I Contas. 2.4 Massa de Operações Na Fase 4 de Certificação, as operações inseridas pela Clearing BM&FBOVESPA não têm informações reais de Produção, porém, o conjunto da massa fornecida é suficiente para execução de todos os cenários de teste de Liquidação, descritos na seção 3 deste documento. Os negócios serão capturados em blocos, nos seguintes horários: 09h00; 11h00; 13h00; 15h00. A relação de operações que serão inseridas no ambiente de Certificação Fase 4 encontra-se no Anexo II Operações. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 10

11 Para empréstimo de ativos e operações de balcão, como Opções Flexíveis, Swap e Termo de Moeda (NDF), o participante deve efetuar suas próprias operações. 2.5 Massa de Instrumentos Os instrumentos disponíveis para negociação contemplam diferentes Segmentos e Mercados, sendo suficientes para a execução de operações e dos cenários de teste descritos neste documento. A relação de instrumentos permitidos no ambiente de Certificação Fase 4 encontra-se no Anexo III Instrumentos. 2.6 Preços de referência Durante a Fase 4, os preços de referência e indicadores utilizados no ambiente de certificação serão os de D-1 de Produção. 2.7 Cenários de teste Os cenários de teste estão divididos de maneira a contemplar o monitoramento e análise completa de Risco, por grupos de diferentes mercados, com as suas respectivas funcionalidades de negócio e devem ser executados pelos participantes conforme quadro a seguir: Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 11

12 Grupo Período Assunto (s) Grupo /03 a 10/03 - Mercado à vista Grupo 4 21/03 a 31/03 - Mercado à vista + Empréstimo de Ativos. Grupo 5 14/03 a 24/03 - Opção de Ação(exceto exercício). Grupo 6 28/03 a 31/03 - Termo de Ação. Grupo 7 04/04 a 14/04 - Derivativos Financeiros e Commodities. Grupo 8 04/04 a 14/04 - Renda Fixa. Grupo 9 04/04 a 29/04 - Monitoramento da Prévia de Chamada de Margem D1; - Exercício de Opções; - Mensagens de Risco; - Monitor de Realocação e Transferência de Posições. 2.8 Cenários de teste específicos Caso o participante queira executar testes envolvendo as situações abaixo, deverá entrar em to previamente com o CTC Centro de Testes e Certificação BM&FBOVESPA para realizar solicitação. Os assuntos são: 1. Atribuição de Limites de Risco Intradiário pela BM&FBOVESPA; 2. Atribuição de Valores de Recurso de Liquidez; 3. Aprovações pendentes no Monitor de Realocação e Transferência de Posições por parte da Clearing ; 4. Exercício de opções americanas. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 12

13 3 Grupo 3.1 Mercado à Vista 1. Os cenários abaixo serão testados via tela e podem ser executados pelo Membro de Compensação, Participante de Negociação Pleno ou Participante de Liquidação. Cenário Descrição Resultado Esperado 1 2 Manutenção de Limite de Risco Intradiário 1. Membro de Compensação consulta seu Limite de Risco Intradiário atribuído pela Clearing. O campo Limite de Risco Intradiário Atribuído pela Clearing) deve estar preenchido com o valor correto. O PNP/PL não possui acesso a essa informação. Manutenção de Limite de Risco Intradiário Membro de Compensação realiza a parametrização do seu próprio limite de Risco Intradiário seguindo o limite atribuído pela Clearing. Limite de Risco intradiário deve ser aceito de acordo com o valor atribuído pelo Membro de Compensação. O campo Limite de Risco Intradiário (Atribuído pelo MC) deve ser sensibilizado corretamente. O PNP/PL não possui acesso a essa informação. Manutenção de Limite de Risco Intradiário Membro de Compensação altera Limite de Risco Intradiário do PNP/PL para maior do que aquele atribuído pela Clearing. Alteração não deve ser permitida. Mensagem de erro é mostrada. Manutenção de Limite de Risco Intradiário Membro de Compensação altera Limite de Risco Intradiário do PNP/PL para menor do que aquele atribuído pela Clearing. Alteração deve ser sensibilizada e mostrada corretamente no campo Limite de Risco Intradiário (Atribuído pelo MC). 5 Manutenção de Limite de Risco Intradiário 1. Verificar se o campo Valor do Recurso de Liquidez CORE 2 está disponível por PNP/PL na tabela Nível do MC. Visualização do campo deve estar disponível para o MC/PNP/PL. Esse será parametrizável somente pela Clearing. O campo não será disponibilizado na mensagem bvmf Manutenção de Limite de Risco Intradiário 1. Verificar se o campo Valor do Recurso de Liquidez CORE 1 está disponível por Máster na tabela Nível PNP/PL/Conta Máster. Visualização do campo deve estar disponível para o MC/PNP/PL. Esse será parametrizável somente pela Clearing. O campo não será disponibilizado na mensagem bvmf Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 13

14 7 Manutenção de Limite de Risco Intradiário 1. Verificar se o campo Valor do Recurso de Liquidez CORE 0 está disponível por na tabela Nível investidor. Visualização do campo deve estar disponível para o MC/PNP/PL. Esse será parametrizável somente pela Clearing. O campo não será disponibilizado na mensagem bvmf Manutenção de Limite de Risco Intradiário 1. PNP/PL solicita à Clearing que o Valor de Recurso de Liquidez CORE 0 seja alterado. Visualização do campo deve estar disponível para o MC/PNP/PL na tabela Nível do Investidor Monitor de Risco Intradiário Ação 1. Efetuar operação de compra de uma ação colateralizada pelo PNP/PL. Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Monitor de Risco Intradiário Ação 1. Efetuar operação de venda de ação a descoberto colateralizada pelo PNP/PL. Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Monitor de Risco Intradiário ETF 1. Efetuar operação de compra e venda de ETF em uma carteira colateralizada pelo PNP/PL. Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Risco deve ser calculado no CORE 2. Cálculo será sensibilizado na coluna Risco CORE 2. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Risco deve ser calculado no CORE 2. Cálculo será sensibilizado na coluna Risco CORE 2. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Risco deve ser calculado no CORE 2. Cálculo será sensibilizado na coluna Risco CORE 2. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 14

15 Risco deve ser calculado no CORE 1. Monitor de Risco Intradiário Ação 1. Efetuar operação de compra e venda em uma -Alocada Cálculo será sensibilizado nas colunas -Alocadas na tabela Monitor de Risco Intradiário. Em caso de Conta Máster, isso pode ser visualizado na tabela Conta Máster no Monitor de Risco Intradiário. Vendas cobertas não são permitidas em operações -Alocadas. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Risco deve ser calculado no CORE 1. Monitor de Risco Intradiário ETF 1. Efetuar operação de compra e venda de ETF em uma em uma -Alocada Cálculo será sensibilizado nas colunas -Alocadas na tabela Monitor de Risco Intradiário. Em caso de Conta Máster, isso pode ser visualizado na tabela Conta Máster no Monitor de Risco Intradiário. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Monitor de Risco Intradiário Ação 1. Efetuar operação de compra de ação colateralizada pelo comitente final Risco deve ser calculado no CORE 0. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Monitor de Risco Intradiário Ação 1. Efetuar operação de venda de ação a descoberto colateralizada pelo comitente final Risco deve ser calculado no CORE 0. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 15

16 Monitor de Risco Intradiário Falha e Recompra de Ação 1. Efetuar operação de venda de ação a descoberto colateralizada pelo PNP/PL. 2. realizar liquidação do contrato Gerar Falha. 4. Gerar Recompra. Monitor de Risco Intradiário Falha e Recompra de Ação 1. Efetuar operação de compra de ação colateralizada pelo PNP/PL. 2. realizar liquidação do contrato na ponta vendida Gerar Falha. 4. Gerar Recompra. Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Monitor de Risco Intradiário Falha e Recompra de Ação 1. Efetuar operação de venda de ação a descoberto colateralizada pelo comitente. 2. realizar liquidação do contrato Gerar Falha. 4. Gerar Recompra. Risco da ação ser calculado no CORE 2. Cálculo será sensibilizado na coluna Risco CORE 2. Posição de Falha deve ser calculada no CORE 0. Posição de Recompra deve ser calculada no CORE 0. Quantidade deve estar de acordo com o número de contratos não liquidados. Para a ponta comprada: Risco da ação ser calculado no CORE 2. Posição de falha deve ser gerada no CORE 2. Posição de Recompra deve ser gerada no CORE 2. Cálculo será sensibilizado na coluna Risco CORE 2. Quantidade deve estar de acordo com o número de contratos não liquidados. Risco da ação ser calculado no CORE 0. Cálculo será sensibilizado na coluna Risco CORE 2. Posição de Falha deve ser calculada no CORE 0. Posição de Recompra deve ser calculada no CORE 0. Quantidade deve estar de acordo com o número de contratos não liquidados. Monitor de Risco Intradiário Falha e Recompra de Ação Para a ponta comprada: 1. Efetuar operação de compra de ação colateralizada pelo comitente. 2. realizar liquidação do contrato na ponta vendida Gerar Falha. 4. Gerar Recompra. Risco da ação ser calculado no CORE 0. Posição de falha deve ser gerada no CORE 0. Posição de Recompra deve ser gerada no CORE 0. Quantidade deve estar de acordo com o número de contratos não liquidados. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 16

17 Monitor de Risco Intradiário ETF 1. Efetuar operação de compra de ETF colateralizado pelo comitente Monitoramento Intradiário Agregação por Documento Risco deve ser calculado no CORE 0. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Risco deve ser calculado no CORE Em s colateralizadas pelo participante: 1. Efetuar operação em A com número de documento X. 2. Efetuar operação em B com número de documento X. 3. Efetuar operação em C com número de documento X. Verificar Relatório de Risco do CORE 2. O risco das s A, B e C devem ser agragados no campo Agregação de Risco por Documento. O valor desse campo deve sensibilizar o Saldo Operacional caso fizer parte dos N-maiores. Cálculo será sensibilizado na coluna Risco CORE 2. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. 22 Monitoramento Intradiário N-maiores Saldo Operacional Em s colateralizadas pelo participante: 1. Efetuar operação em D com número de documento X. 2. Efetuar operação em E com número de documento Y. 3. Efetuar operação em F com número de documento Z. Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Risco deve ser calculado no CORE 2. Somente o cálculo das N-maiores Agregações de Risco por Documento estarão sensibilizando o Saldo Operacional. O risco das s devem ser agregados de acordo com seus documentos. Dessa forma o risco sensibilizado no Saldo Operacional será os N-maiores valores da Agregação por Documento. Cálculo será sensibilizado na coluna Risco CORE 2. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 17

18 Monitor de Risco Intradiário Recurso de Liquidez CORE Efetuar operações em uma colateralizada pelo CORE 0 de modo que seja calculada uma Perda Transiente para essa carteira. 2. Verificar através do Relatório de Margem o valor considerado no atributo Recurso de Liquidez. 3. No Monitor de Limite de Risco Intradiário solicitar alteração do valor de Recurso de Liquidez CORE 0 da para um valor menor do que o mostrado no Monitor de Risco Intradiário. Verificar o Monitor de Risco Intradiário após a atualização de risco com o novo valor de Recurso de Liquidez. Após a alteração do Recurso de Liquidez no Monitor de Limite de Risco Intradiário o valor da Perda Transiente deve aumentar. Após a alteração: Verificar novo cálculo de Risco. ulador de Risco CORE 0 1. ular compra de ação colateralizada pelo comitente Posição deve ser inserida na aba CORE 0. ulador de Risco CORE 0 1. ular venda de ação colateralizada pelo 25 2 comitente. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. ulador de Risco CORE 0 1. ular venda de ação coberta colateralizada pelo comitente Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Status da simulação = Ok. Verificar cálculo de risco. ulador de Risco CORE 0 1. ular venda de ação coberta e garantias colateralizada pelo comitente Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Status da simulação = Ok. Verificar cálculo de risco disponibilizado. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 18

19 ulador de Risco CORE 2 1. ular compra de ação colateralizada pelo PNP/PL Verificar Relatório de Risco do CORE 2. ulador de Risco CORE 2 1. ular venda de ação colateralizada pelo PNP/PL Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Posição deve ser inserida na aba CORE 2. Posição deve ser inserida na aba CORE 2. ulador de Risco CORE 2 1. ular venda de ação coberta colateralizada pelo PNP/PL Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Posição deve ser inserida na aba CORE 2. Status da simulação = Ok. Verificar cálculo de risco. ulador de Risco CORE 0 1. ular uma compra de ETF colateralizado pelo comitente Posição deve ser inserida na aba CORE 0. ulador de Risco CORE 0 1. ular uma venda de ETF colateralizado pelo comitente Posição deve ser inserida na aba CORE 0. ulador de Risco CORE 2 1. ular uma compra de ETF colateralizado pelo PNP/PL Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Posição deve ser inserida na aba CORE 2 - Position. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 19

20 ulador de Risco CORE 2 1. ular uma venda de ETF colateralizado pelo PNP/PL Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Posição deve ser inserida na aba CORE 2 - Position. ulador de Risco CORE 0 1. Realizar cópia de carteira com posições do início do dia colateralizada pelo comitente Posições devem ser as mesmas do cálculo de SoD do monitor de risco intradiário e devem ser inseridas na aba CORE 0. Valores de risco devem ser os mesmos dos mostrados no Monitor de Risco Intradiário no cálculo de SoD. ulador de Risco CORE 0 1. Realizar cópia de carteira com posições intradiárias colateralizada pelo comitente Posições devem ser as mesmas do monitor de risco intradiário no momento da cópia e devem ser inseridas na aba CORE 0. Valores de risco devem ser os mesmos dos mostrados no Monitor de Risco Intradiário no momento da cópia. ulador de Risco CORE 1 1. Realizar cópia de início do dia de posições alocadas Consolidadas Posições devem ser as mesmas do cálculo de SoD do monitor de risco intradiário e devem ser inseridas na aba CORE 1. Valores de risco devem ser os mesmos dos mostrados no Monitor de Risco Intradiário no cálculo de SoD. ulador de Risco CORE 1 1. Realizar cópia de início do dia de posições alocadas Segregadas Posições devem ser as mesmas do cálculo de SoD do monitor de risco intradiário e devem ser inseridas na aba CORE 1. Valores de risco devem ser os mesmos dos mostrados no Monitor de Risco Intradiário no cálculo de SoD. ulador de Risco CORE 1 1. Realizar cópia intradiária de posições -alocadas Consolidadas Posições devem ser as mesmas do monitor de risco intradiário no momento da cópia e devem ser inseridas na aba CORE 1. Valores de risco devem ser os mesmos dos mostrados no Monitor de Risco Intradiário no momento da cópia. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 20

21 ulador de Risco CORE 1 1. Realizar cópia intradiária de posições -alocadas Segregadas Posições devem ser as mesmas do monitor de risco intradiário no momento da cópia e devem ser inseridas na aba CORE 1. Valores de risco devem ser os mesmos dos mostrados no Monitor de Risco Intradiário no momento da cópia. ulador de Risco CORE 2 1. Realizar cópia de início do dia de posições colateralizadas pelo PNP/PL Verifiicar Relatório do Ciclo de Liquidação. Posições devem ser as mesmas do cálculo de SoD do monitor de risco intradiário e devem ser inseridas na aba CORE 2. Valores de risco devem ser os mesmos dos mostrados no Monitor de Risco Intradiário no cálculo de SoD. ulador de Risco CORE 2 1. Realizar cópia intradiária de posições colateralizadas pelo PNP/PL Verifiicar Relatório do Ciclo de Liquidação. Posições devem ser as mesmas do monitor de risco intradiário no momento da cópia e devem ser inseridas na aba CORE 2. Valores de risco devem ser os mesmos dos mostrados no Monitor de Risco Intradiário no momento da cópia. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 21

22 4 Grupo 4 Mercado à vista + Empréstimo de ativos 1. Os cenários abaixo serão testados via tela e podem ser executados pelo Membro de Compensação, Participante de Negociação Pleno ou Participante de Liquidação. Cenário Descrição Resultado Esperado Monitor de Risco Intradiário BTB 1. Efetuar operação de BTB comprado e vendido a descoberto, violação de risco Contrato de BTB é automaticamente aprovado. Risco deve ser calculado no CORE ulador de Risco CORE 0 1. ular um BTB tomador com cobertura. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Status da simulação = Ok. Verificar cálculo de risco ulador de Risco CORE 0 1. ular um BTB doador. Posição deve ser inserida na aba CORE ulador de Risco CORE 0 1. ular um BTB tomador a descoberto. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 22

23 5 Grupo 5 Opção de Ação (exceto exercícios) 1. Os cenários abaixo serão testados via tela e podem ser executados pelo Membro de Compensação, Participante de Negociação Pleno ou Participante de Liquidação. Cenário Descrição Resultado Esperado Monitor de Risco Intradiário Opção de Ação Risco deve ser calculado no CORE Efetuar operação de compra de uma CALL/PUT de ação Em casos de compra de opção, o valor de risco pode ser visto nos relatórios da. Cálculo será sensibilizado na tabela Contas do Investidor no Monitor de Risco Intradiário. Monitor de Risco Intradiário Opção de Ação 1. Efetuar operação de venda de uma CALL/PUT de ação Monitor de Risco Intradiário Opção de Ação Risco deve ser calculado no CORE 0. Cálculo será sensibilizado na tabela Contas do Investidor no Monitor de Risco Intradiário. Risco deve ser calculado no CORE Efetuar operação de compra de uma CALL/PUT de ação em uma carteira -Alocada Operações em Conta Máster, podem ser visualizadas na tabela Conta Máster no Monitor de Risco Intradiário. Em casos de compra de opção, o valor de risco pode ser visto nos relatórios da. Monitor de Risco Intradiário Opção de Ação Risco deve ser calculado no CORE Efetuar operação de venda de uma CALL/PUT de ação em uma carteira -Alocada Cálculo será sensibilizado nas colunas - Alocadas na tabela Monitor de Risco Intradiário. Em caso de Conta Máster, isso pode ser visualizado na tabela Conta Máster no Monitor de Risco Intradiário. ulador de Risco Opção de Ação Posição deve ser inserida na aba CORE ular compra de opção de ação CALL/PUT pelo 51 7 tipo de simulação CORE 0. Status da simulação = Ok. Em casos de compra de opção, o valor de risco pode ser visto nos relatórios da. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 23

24 ulador de Risco Opção de Ação 1. ular venda de opção de ação CALL/PUT tipo de simulação CORE Posição deve ser inserida na aba CORE 0. ulador de Risco Opção de Ação 1. ular uma venda de CALL de ação com cobertura pelo tipo de simulação CORE ulador de Risco Opção de Ação 1. ular compra de opção de ação CALL/PUT pelo tipo de simulação CORE Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Status da simulação = Ok. Verificar cálculo de risco. Posição deve ser inserida na aba CORE 1. Status da simulação = Ok. Em casos de compra de opção, o valor de risco pode ser visto nos relatórios da. ulador de Risco Opção de Ação 1. ular venda de opção de ação CALL/PUT pelo tipo de simulação CORE Posição deve ser inserida na aba CORE 1. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 24

25 6 Grupo 6 Termo de Ações 1. Os cenários abaixo serão testados via tela e podem ser executados pelo Membro de Compensação, Participante de Negociação Pleno ou Participante de Liquidação. Cenário Descrição Resultado Esperado Monitor de Risco Intradiário Cobertura de Ação 1. Efetuar operação de venda de uma ação coberta colateralizada pelo comitente final Monitor de Risco Intradiário Cobertura de Ação 1. Efetuar operação de venda de uma ação coberta colateralizada pelo participante (PNP/PL). Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Monitor de Risco Intradiário Termo de Ação 1. Efetuar operação de compra de termo de ação. Risco deve ser calculado no CORE 0. Cálculo será sensibilizado na tabela Contas do Investidor no Monitor de Risco Intradiário. Risco deve ser calculado no CORE 2. Cálculo será sensibilizado na coluna Risco CORE 2. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Risco deve ser calculado no CORE 0. Cálculo será sensibilizado na tabela Contas do Investidor no Monitor de Risco Intradiário. Monitor de Risco Intradiário Termo de Ação 1. Efetuar operação de venda de termo de ação descoberto Risco deve ser calculado no CORE 0. Cálculo será sensibilizado na tabela Contas do Investidor no Monitor de Risco Intradiário. Monitor de Risco Intradiário Cobertura de Termo 1. Efetuar operação de venda de termo de ação coberto, indicando uma ação de mesmo ativo objeto 60 7 para cobertura. Risco deve ser calculado no CORE 0. Valores de risco Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 25

26 Monitor de Risco Intradiário Termo de Ação Risco deve ser calculado no CORE Efetuar operação de compra de termo de ação em -Alocada Cálculo será sensibilizado nas colunas -Alocadas na tabela Monitor de Risco Intradiário. Em caso de Conta Máster, isso pode ser visualizado na tabela Conta Máster no Monitor de Risco Intradiário. Monitor de Risco Intradiário Termo de Ação Risco deve ser calculado no CORE Efetuar operação de venda de termo de ação em -Alocada Cálculo será sensibilizado nas colunas -Alocadas na tabela Monitor de Risco Intradiário. Em caso de Conta Máster, isso pode ser visualizado na tabela Conta Máster no Monitor de Risco Intradiário. ulador de Risco Termo de Ação 1. ular compra de termo de ação pelo tipo de 63 7 simulação CORE 0. ser solicitado pelo usuário Posição deve ser inserida na aba CORE 0. ulador de Risco Termo de Ação 1. ular venda de termo de ação pelo tipo de 64 8 simulação CORE 0. ser solicitado pelo usuário Posição deve ser inserida na aba CORE 0. ulador de Risco Termo de Ação 1. ular venda de termo de ação com cobertura 65 9 pelo tipo de simulação CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Status da simulação = Ok. Verificar cálculo de risco. ulador de Risco Termo de Ação 1. ular compra de termo de ação pelo tipo de 66 7 simulação CORE 1. ser solicitado pelo usuário Posição deve ser inserida na aba CORE 1. ulador de Risco Termo de Ação ular venda de termo de ação pelo tipo de Posição deve ser inserida na aba CORE 1. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 26

27 simulação CORE 1. ser solicitado pelo usuário Monitor de Risco Intradiário Cobertura de Opção 1. Efetuar operação de venda de uma CALL de ação com cobertura de mesmo ativo objeto Risco deve ser calculado no CORE 0. Cálculo será sensibilizado na tabela Contas do Investidor no Monitor de Risco Intradiário. Carteira de Cobertura BTB Efetuar operação de BTB, com violação de risco. Posição deve ser automaticamente direcionada para carteira de cobertura. Monitor de Risco Intradiário Cobertura de BTB 1. Efetuar operação de BTB tomador, indicando uma ação de mesmo ativo objeto para cobertura Risco deve ser calculado no CORE 0. Valores de risco Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 27

28 7 Grupo 7 Derivativos Financeiros e Commodities. 1. Os cenários abaixo serão testados via tela e podem ser executados pelo Membro de Compensação, Participante de Negociação Pleno ou Participante de Liquidação Cenário Descrição Resultado Esperado Monitor de Risco Intradiário Ação + Derivativos Financeiros 1. Efetuar operações de ações colateralizada pelo PNP/PL. 2. Efetuar operações de derivativos financeiros Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Risco de ações deve ser calculado pelo CORE 2. Risco de derivativos financeiros deve ser calculado pelo CORE 0. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Monitor de Risco Intradiário Ação + Derivativos de Ações + Derivativos Financeiros 1. Efetuar operações -Alocada de instrumentos à vista. 2. Efetuar operações -Alocada de derivativos de ações Efetuar operações -Alocada de derivativos de financeiros e agros. Risco de todos os tipos de contratos devem ser calculados na mesma carteira pelo CORE 1. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Monitor de Risco Intradiário Ação + Derivativos Financeiros 1. Efetuar operações de ações colateralizadas pelo comitente Efetuar operações de derivativos financeiros/agro. Risco de ambos os tipos de contratos devem ser calculados na mesma carteira pelo CORE 0. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Monitor de Risco Intradiário Derivativos de Ações + Derivativos Financeiros + Balcão (OTC) Efetuar operações de derivativos de ações. 2. Efetuar operações de derivativos financeiros. 3. Efetuar operações de contratos de balcão (Swap, Opção Flexível e NDF). Risco de ambos os tipos de contratos devem ser calculados na mesma carteira pelo CORE 0. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 28

29 Monitor de Risco Intradiário Ação + Derivativos de Ação + Derivativos Financeiros + Balcão (OTC) + Empréstimo (BTB) + Colateral 1. Efetuar operações de instrumentos à vista colateralizada pelo comitente. 2. Efetuar operações de derivativos de ação. 3. Efetuar operações de derivativos de financeiros e agros Efetuar operações de contratos de balcão (Swap, Opção Flexível e NDF). 5. Efetuar contratos de BTB. 6.Solicitar depósito de garantias. Risco de todos os tipos de contratos devem ser calculados na mesma carteira pelo CORE 0. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. ulador de Risco CORE ular uma compra de pré-boleta. 5 ulador de Risco CORE ular uma venda de pré-boleta. 5 ulador de Risco CORE 0 1. ular uma compra de ação colateralizada pelo 78 4 comitente e uma compra/venda de contrato futuro. 7 Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. ulador de Risco CORE 0 1. ular a venda de uma ação com cobertura 79 4 colateralizada pelo comitente e uma compra/venda de 8 contrato futuro. ulador de Risco CORE ular uma venda de ação descoberta colateralizada pelo comitente e uma compra/venda de Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 29

30 contrato futuro. ulador de Risco CORE 0 1. ular uma opção sobre ação que seja 81 5 compra/venda de PUT e uma compra/venda de opção 0 listada de contrato futuro. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. ulador de Risco CORE 0 1. ular uma opção sobre ação que seja 82 5 compra/venda de CALL e uma compra/venda de 1 opção listada de contrato futuro ulador de Risco CORE 0 1. ular uma compra de termo de ação e uma 83 5 compra ou venda de termo de moeda (NDF). 2 ulador de Risco CORE 0 1. ular uma venda de termo de ação descoberto e 84 5 uma compra ou venda de termo de moeda (NDF). 3 ulador de Risco CORE 0 1. ular uma compra de BTB e uma compra ou 85 5 venda de contrato futuro. 4 ulador de Risco CORE 0 1. ular uma venda descoberta de BTB e uma 86 5 compra ou venda de contrato futuro. ulador de Risco CORE 0 Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE ular uma compra de ETF e um Swap ativo/passivo. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 30

31 ulador de Risco CORE 0 1. ular uma venda de ETF e um Swap 88 7 ativo/passivo. ulador de Risco CORE 0 1. ular uma venda de opção sobre ações e uma 89 8 opção flexível comprada/vendida. ulador de Risco CORE 0 1. ular uma compra de opção sobre ações e uma 90 9 opção flexível comprada/vendida. ulador de Risco CORE 0 1. ular uma compra de pré-boleta e uma compra 91 0 de SCS do mesmo instrumento da pré-boleta. ulador de Risco CORE 0 1. ular uma venda de pré-boleta e uma venda de 92 1 SCS do mesmo instrumento da pré-boleta. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 31

32 8 Grupo 8 Renda Fixa 1. Os cenários abaixo serão testados via tela e podem ser executados pelo Membro de Compensação, Participante de Negociação Pleno ou Participante de Liquidação Cenário Descrição Resultado Esperado 93 Monitor de Risco Intradiário Renda Fixa 1. Efetuar operação de compra de uma debênture colateralizada pelo PNP/PL. 2 Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Risco deve ser calculado no CORE 2. Cálculo será sensibilizado na coluna Risco CORE 2. Quantidade deve estar de acordo com a inserida Monitor de Risco Intradiário Renda Fixa 1. Efetuar operação de venda de uma debênture colateralizada pelo PNP/PL. Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Risco deve ser calculado no CORE 2. Cálculo será sensibilizado na coluna Risco CORE 2. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Risco deve ser calculado no CORE 1. Monitor de Risco Intradiário Renda Fixa 1. Efetuar operação de compra e venda de Debênture em uma -Alocada Cálculo será sensibilizado nas colunas -Alocadas na tabela Monitor de Risco Intradiário. Em caso de Conta Máster, isso pode ser visualizado na tabela Conta Máster no Monitor de Risco Intradiário. Vendas cobertas não são permitidas em operações -Alocadas. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Monitor de Risco Intradiário Renda Fixa 1. Efetuar operação de venda de Debênture colateralizada pelo comitente final Risco deve ser calculado no CORE 0. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 32

33 Monitor de Risco Intradiário Renda Fixa 1. Efetuar operação de compra de Debênture colateralizada pelo comitente final ulador de Risco CORE 2 1. ular uma compra de Debênture pelo tipo de 98 7 simulação CORE ulador de Risco CORE 2 1. ular uma venda de Debênture pelo tipo de 99 7 simulação CORE 2. 3 Risco deve ser calculado no CORE 0. Quantidade deve estar de acordo com a inserida. Posição deve ser inserida na aba CORE 2 - Position. Posição deve ser inserida na aba CORE 2 - Position. ulador de Risco CORE 1 1. ular compra e venda de Debênture pelo tipo de simulação CORE 1. ser solicitado pelo usuário Posição deve ser inserida na aba CORE 1. ulador de Risco CORE 0 1. ular uma venda de Debênture pelo tipo de simulação CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. ulador de Risco CORE 0 1. ular uma compra de Debênture pelo tipo de simulação CORE 0. Posição deve ser inserida na aba CORE 0. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 33

34 9 Grupo 9 Mensagens de Risco, Monitoramento do D1 e Exercícios de Opções 1. Os cenários abaixo serão testados via mensagem, para os testes de mensageria, e tela para os demais. Ambos podem ser executados pelo Membro de Compensação, Participante de Negociação Pleno ou Participante de Liquidação Mensagem de Limite de Risco Intradiário 1. Envio de mensagem bvmf solicitando consulta de limite de risco intradiário do PNP/PL. Mensagem bvmf deve ser recebida com os valores de limite de risco instradiário do PNP/PL. Mensagem de Limite de Risco Intradiário Envio de mensagem bvmf solicitando alteração de limite de risco intradiário do PNP/PL pelo MC. Mensagem bvmf deve ser recebida com os valores de limite de risco instradiário atualizados. Mensagem de consulta de Risco Intradiário Envio de mensagem bvmf do tipo PR solicitando consulta de risco intradiário do PNP/PL. Mensagem bvmf deve ser recebida com os valores do Saldo Operacional do PNP/PL. Mensagem de consulta de Risco Intradiário 1. Envio de mensagem bvmf do tipo IR solicitando consulta de risco intradiário de um comitentes do PNP/PL. 2. Envio de mensagem bvmf do tipo IR solicitando consulta de risco intradiário de todos comitentes embaixo do PNP/PL. Arquivo bvbg deve ser recebido com os valores de risco de um comitente do PNP/PL. Arquivo bvbg deve ser recebido com os valores de risco de todos comitentes embaixo do PNP/PL Mensagem de consulta de Risco Intradiário Envio de mensagem bvmf do tipo CS 3 solicitando a estratégia de encerramento de um comitente do PNP/PL. Arquivo bvbg recebido com a estretégia de encerramento da solicitada, informando o risco por posição alocada na carteira. Mensagem de consulta de Risco Intradiário Envio de mensagem bvmf do tipo CM solicitando consulta de risco intradiário do ciclo de liquidação do PNP/PL. Arquivo bvbg deve ser recebido com os detalhes do relatório do ciclo de liquidação do PNP/PL. Mensagem de consulta de Risco Intradiário Envio de mensagem bvmf do tipo NA solicitando a estratégia de encerramento das posições não-alocadas consolidadas do PNP/PL. Arquivo bvbg deve ser recebido com a estretégia de encerramento das posições não-alocada consolidadas, informando o risco por posição. 110 Mensagem de consulta de Risco Intradiário 1. Envio de mensagem bvmf do tipo NS Arquivo bvbg deve ser recebido com a estretégia de encerramento das posições não-alocada segregadas, Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 34

35 solicitando a estratégia de encerramento das posições não-alocadas segregadas do PNP/PL. informando o risco por posição. 111 Mensagem de consulta de Risco Intradiário 1. Envio de mensagem bvmf do tipo OL solicitando a estratégia de encerramento das garantias depositadas para o PNP/PL. Arquivo bvbg deve ser recebido com a estretégia de encerramento das garantias depositadas para o PNP/PL. 112 Mensagem de consulta de Risco Intradiário 1. Envio de mensagem bvmf do tipo CE solicitando a estratégia de encerramento de uma do ciclo de liquidação do PNP/PL. Arquivo bvbg deve ser recebido com a estretégia de encerramento da solicitada, informando o risco por posição alocada na carteira. Mensagem de ulação de Risco 1. Envio de mensagem bvmf simulando uma ação colateralizada pelo comitente com tag "IncludeDetails = false. 2. Envio de mensagem bvmf simulando uma ação colateralizada pelo comitente com tag IncludeDetails = true. Mensagem bvmf deve ser recebida com valores da simulação. Arquivo bvbg deve ser recebido com valores da simulação. Mensagem de ulação de Risco 1. Envio de mensagem bvmf simulando um termo ação com tag IncludeDetails = false. 2. Envio de mensagem bvmf simulando um termo ação com tag IncludeDetails = true. Mensagem bvmf deve ser recebida com valores da simulação. Arquivo bvbg deve ser recebido com valores da simulação. Mensagem de ulação de Risco Envio de mensagem bvmf simulando um 1 BTB com tag IncludeDetails = false. 2. Envio de mensagem bvmf simulando um BTB com tag IncludeDetails = true. Mensagem bvmf deve ser recebida com valores da simulação. Arquivo bvbg deve ser recebido com valores da simulação. Mensagem de ulação de Risco Envio de mensagem bvmf simulando uma 2 opção de ação com tag IncludeDetails = false. 2. Envio de mensagem bvmf simulando uma opção de ação com tag IncludeDetails = true. Mensagem bvmf deve ser recebida com valores da simulação. Arquivo bvbg deve ser recebido com valores da simulação. Mensagem de ulação de Risco Envio de mensagem bvmf simulando cópia 3 de carteira com tag IncludeDetails = false. 2. Envio de mensagem bvmf simulando cópia de carteira com tag IncludeDetails = true. Mensagem bvmf deve ser recebida com valores da simulação. Arquivo bvbg deve ser recebido com valores da simulação. Mensagem de ulação de Risco Envio de mensagem bvmf simulando um 4 contrato de OTC com tag IncludeDetails = false. 2. Envio de mensagem bvmf simulando um contrato de OTC com tag IncludeDetails = true. Mensagem bvmf deve ser recebida com valores da simulação. Arquivo bvbg deve ser recebido com valores da simulação. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 35

36 Mensagem de ulação de Risco 1. Envio de mensagem bvmf simulando contratos de derivativos financeiros com tag 5 IncludeDetails = false. 2. Envio de mensagem bvmf simulando contratos de derivativos financeiros com tag IncludeDetails = true. Mensagem bvmf deve ser recebida com valores da simulação. Arquivo bvbg deve ser recebido com valores da simulação. Mensagem de ulação de Risco 1. Envio de mensagem bvmf simulando cópia de carteira não-alocada com tag IncludeDetails = 6 false. 2. Envio de mensagem bvmf simulando cópia de carteira não-alocada com tag IncludeDetails = true. Mensagem bvmf deve ser recebida com valores da simulação. Arquivo bvbg deve ser recebido com valores da simulação. Mensagem de ulação de Risco 1. Envio de mensagem bvmf simulando uma carteira não alocada com posiões de ação, termo de 7 ação e opção com tag IncludeDetails = false. 2. Envio de mensagem bvmf simulando uma carteira não alocada com posiões de ação, termo de ação e opção com tag IncludeDetails = true. Mensagem bvmf deve ser recebida com valores da simulação. Arquivo bvbg deve ser recebido com valores da simulação. Mensagem de ulação de Risco 1. Envio de mensagem bvmf simulando uma ação colateralizada pelo participante com tag 8 IncludeDetails = false. 2. Envio de mensagem bvmf simulando uma ação colateralizada pelo participante com tag IncludeDetails = true. Mensagem bvmf deve ser recebida com valores da simulação. Arquivo bvbg deve ser recebido com valores da simulação. Mensagem de ulação de Risco 1. Envio de mensagem bvmf simulando cópia de carteira com posições de ações colateralizadas 9 pelo participante com tag IncludeDetails = false. 2. Envio de mensagem bvmf simulando cópia de carteira com posições de ações colateralizadas pelo participante com tag IncludeDetails = true Mensagem de ulação de Risco Envio de arquivo de simulação de risco bvbg Mensagem de consulta de Risco Intradiário Realizar atualizações do risco do PNP/PL. Mensagem bvmf deve ser recebida com valores da simulação. Arquivo bvbg deve ser recebido com valores da simulação. Arquivo bvbg deve ser recebido com valores da simulação. Mensagens bvmf devem ser recebidas automaticamente pelo PNP/PL. 126 Arquivo de Margem Teórica Máxima 1. Verificar se o arquivo bvbg.030 foi recebido. Arquivo bvbg.030 é gerado diariamente no final do dia e deve ser recebido com os valores de Margem Teórica Máxima por instrumento. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 36

37 Monitor de Risco Intradiário Prévia de Chamada de Margem Realizar consulta de todas as s consolidadas (D1) no Monitor de Risco Intradiário. Monitor de risco intradiário deve exibir todas as s consolidadas do D1, exibindo um valor de prévia de chamada de margem para cada. Monitor de Risco Intradiário Exercício de Opção 1. Exercer uma opção do tipo PUT. 2. Efetuar uma compra de mesma quantidade de ação de mesmo ativo objeto, em uma colateralizada pelo PNP/PL Ambas posições devem possuir mesma data de 0 liquidação. 3 Verificar Relatório de Risco do CORE 2. O exercício de opção deve ser calculado pelo CORE 0. As posições de ação calculadas pelo CORE 2 passarão a ser calculadas pelo CORE 0 para que ocorra a compensação de risco. Monitor de Risco Intradiário Exercício de Opção 1. Exercer uma opção do tipo PUT. 2. Efetuar uma compra com quantidade superior de ação de mesmo ativo objeto, em uma colateralizada pelo PNP/PL Ambas posições devem possuir mesma data de 0 liquidação. 3 Verificar Relatório de Risco do CORE 2. O exercício de opção deve ser calculado pelo CORE 0. As posições de ação calculadas pelo CORE 2 passarão a ser calculadas pelo CORE 0 para que ocorra a compensação de risco, contudo isso só será feito para a memsa quantidade do exercício, o restante das ações permanecerão no CORE 2. Monitor de Risco Intradiário Exercício de Opção 1. Exercer uma opção do tipo PUT. 2. Efetuar uma compra com quantidade inferior de ação de mesmo ativo objeto, em uma colateralizada pelo PNP/PL Ambas posições devem possuir mesma data de 0 liquidação. 3 Verificar Relatório de Risco do CORE 2. O exercício de opção deve ser calculado pelo CORE 0. As posições de ação calculadas pelo CORE 2 passarão a ser calculadas pelo CORE 0 para que ocorra a compensação de risco. Nesse caso, as posições do CORE 2 serão todas calculados pelo CORE 0, gerando a maior compensação possível. Monitor de Risco Intradiário Exercício de Opção 1. Exercer uma opção do tipo CALL Efetuar uma venda de mesma quantidade de ação 0 de mesmo ativo objeto, em uma colateralizada 3 pelo PNP/PL. 3. Ambas posições devem possuir mesma data de liquidação. O exercício de opção deve ser calculado pelo CORE 0. As posições de ação calculadas pelo CORE 2 passarão a ser calculadas pelo CORE 0 para que ocorra a compensação de risco. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 37

38 Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Monitor de Risco Intradiário Exercício de Opção 1. Exercer uma opção do tipo CALL. 2. Efetuar uma venda com quantidade superior de ação de mesmo ativo objeto, em uma colateralizada pelo PNP/PL Ambas posições devem possuir mesma data de 0 liquidação. 4 Verificar Relatório de Risco do CORE 2. O exercício de opção deve ser calculado pelo CORE 0. As posições de ação calculadas pelo CORE 2 passarão a ser calculadas pelo CORE 0 para que ocorra a compensação de risco, contudo isso só será feito para a memsa quantidade do exercício, o restante das ações permanecerão no CORE 2. Monitor de Risco Intradiário Exercício de Opção 1. Exercer uma opção do tipo CALL. 2. Efetuar uma venda com quantidade inferior de ação de mesmo ativo objeto, em uma colateralizada pelo PNP/PL Ambas posições devem possuir mesma data de 0 liquidação. 5 Verificar Relatório de Risco do CORE 2. O exercício de opção deve ser calculado pelo CORE 0. As posições de ação calculadas pelo CORE 2 passarão a ser calculadas pelo CORE 0 para que ocorra a compensação de risco. Nesse caso, as posições do CORE 2 serão todas calculados pelo CORE 0, gerando a maior compensação possível. Monitor de Risco Intradiário Liquidação do Termo 1. Efetuar uma compra de termo. 2. Efetuar uma venda de ação colateralizada pelo PNP/PL para que sua liquidação seja na mesma data 0 da liquidação termo de ação. 4 Verificar Relatório de Risco do CORE 2. O termo de ação deverá ser calculado pelo CORE 0 até o momento da liquidação do contrato. As posições de ação calculadas pelo CORE 2 passarão a ser calculadas pelo CORE 0 para que ocorra compensação de risco. Monitor de Risco Intradiário BTB 1. Efetuar um empréstimo de ação sendo tomador da posição Efetuar uma compra de ação colateralizada pelo 0 PNP/PL para que sua liquidação seja na mesma data 5 do BTB. O BTB deverá ser calculado pelo CORE 0 até o momento da liquidação do contrato. As posições de ação calculadas pelo CORE 2 passarão a ser calculadas pelo CORE 0 para que ocorra compensação de risco. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 38

39 Verificar Relatório de Risco do CORE 2. Monitor de Risco Intradiário e Monitor de Transferência de Posição - BTB 1. Realizar alteração de parâmetro no contrato de BTB, tornando-o liquidável antecipadamente para que haja violação de risco. Verificar se a operação está pendente para análise de risco no Monitor de Transferência de Posição. Solicitar à Clearing a aprovação da solicitação. Verificar Monitor de Risco Intradiário. Após aprovação, posição é incluída na carteira e risco é calculado no Monitor de Risco Intradiário. Atentar-se a parâmetros que afetam o risco, como reversibilidade, e aqueles que não afetam o risco, como custodiante, não serão válidos para esse teste. Monitor de Risco Intradiário e Monitor de Transferência de Posição - BTB 1. Realizar renovação de parâmetro data do vencimento do contrato de BTB, para que haja violação de risco. Verificar se a operação está pendente para análise de risco no Monitor de Transferência de Posição. Solicitar à Clearing a aprovação da solicitação. Verificar Monitor de Risco Intradiário. Após aprovação, posição é incluída na carteira e risco é calculado no Monitor de Risco Intradiário. Atentar-se a parâmetros que afetam o risco, como reversibilidade, e que não afetam o risco, como custodiante. Monitor de Risco Intradiário e Monitor de Transferência de Posição - BTB 1. Realizar alteração de parâmetro no contrato de BTB para que haja violação de limite de posição. Verificar se a operação está pendente para análise de risco no Monitor de Transferência de Posição. Solicitar à Clearing a aprovação da solicitação. Após aprovação, posição é incluída na carteira e risco é calculado no Monitor de Risco Intradiário. Monitor de Risco Intradiário e Monitor de Transferência de Posição Violação de Risco 1. Realizar transferência interna de posição com aumento de risco na origem ou na destino Verificar se a transferência fica pendente para análise de risco. Realizar as aprovações necessárias. Solicitar, se necessário, aprovação da transferência pela Clearing. Verificar se o Monitor de Risco Intradiário é sensibilizado corretamente. Após aprovação, posição é incluída na carteira e risco é calculado no Monitor de Risco Intradiário. Monitor de Risco Intradiário e Monitor de Transferência de Posições Violação de Limite de Posição Realizar transferência de derivativo de ação aumento de risco, mas com violação de limite de posição. Após aprovação, posição é incluida na carteira e risco calculado no monitor de risco intradiário. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 39

40 Verificar se a transferência fica pendente para análise de risco. Realizar as aprovações necessárias. Solicitar, se necessário, aprovação da transferência pela Clearing. Verificar se o Monitor de Risco Intradiário é sensibilizado corretamente. Monitor de Risco Intradiário e Monitor de Transferência de Posições Descobertura de Instrumentos 1. Solicitar descobertura de posição (Ação, Opção ou BTB) no RTC para que haja violação de limite de posição. 8 Verificar se a operação está pendente para análise de risco no Monitor de Transferência de Posição. Solicitar à Clearing a aprovação da solicitação. Verificar se o Monitor de Risco Intradiário é sensibilizado corretamente. Após aprovação, posição é incluída na carteira e risco é sensibilizada no Monitor de Risco Intradiário. Monitor de Risco Intradiário e Monitor de Transferência de Posições Descobertura de Instrumentos 1. Solicitar descobertura de posição (Ação, Opção, ou BTB) no RTC para que haja violação de risco. 9 Verificar se a operação está pendente para análise de risco no Monitor de Transferência de Posição. Solicitar à Clearing a aprovação da solicitação. Verificar se o Monitor de Risco Intradiário é sensibilizado corretamente. Após aprovação, posição é incluída na carteira e risco é sensibilizada no Monitor de Risco Intradiário. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 40

41 Anexo I Contas Contraparte Conta Tipo Descrição Vínculo Participante Conta Tipo Descrição Erro Conta Erro Erro operacional Admincon Fintermo Intermediária Captura Normal A Conta Erro Operacional Conta Admincon (Intervalo de s ) Conta Fintermo (Intervalo de s ) Conta Intermediária (Intervalo de s ) Conta Captura do Participante Conta Normal teste A vinculo de repasse Conta Normal B Inativa Conta Normal do tipo Normal inativada junto ao cadastro Conta Normal C Suspensa Conta Normal do tipo Normal suspensa junto ao cadastro Máster A Conta Máster teste A Normal Filhote D Conta Normal Filhote D vínculada a Máster A Máster Normal E Conta Normal Repasse Normal I Conta Normal Repasse Máster B Conta Máster Repasse Brokerage A Conta Brokerage Repasse Normal F Conta Normal Repasse Normal J Conta Normal Repasse Máster C Conta Máster Repasse Brokerage Conta Brokerage Repasse Normal G Normal H Repasse Próprio Participante (PNP) (BVMF PNP) (BVMF PNP) (BVMF PNP) (BVMF PNP) 4999 (BVMF PL) 4999 (BVMF PL) 4999 (BVMF PL) 4999 (BVMF PL) (BVMF PNP) Mást er Nor mal Mást er Mást er Brok erag e Nor mal Mást er Mást er Brok erag e Nor mal Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 41

42 Normal Filhote D 2 Conta Normal Filhote D 2 vínculada a Máster A Máster Próprio Participante Mást er Normal e Residente Conta Normal com Investidor não residente Normal G - Direcionamen to Conta normal com direcionamento de Custódia Custódi a 999 (BVMF CST) Cont a de Cust ódia --- Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 42

43 Anexo II Operações Grupo 1 - Mercado à vista e ETF secundário Código de Negociação Número de Negócio (TradeMatchId) Compra Venda Quantidade Preço Participante Conta Participante Conta BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) Conta BVMF ASD Inválida (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD 0 (BVMF) BVMF ASD 1 (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) DM A Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 43

44 BVMF ASD Conta Inválida (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) 330 (OPERAÇÃO DEVE SER BVMF3 CANCELADA) 100 ASD (BVMF) 340 (OPERAÇÃO DEVE SER BVMF3 CANCELADA) 100 ASD (BVMF) 350 (OPERAÇÃO DEVE SER BVMF3 CANCELADA) 100 ASD (BVMF) 360 (OPERAÇÃO DEVE SER BVMF3 CANCELADA) 100 ASD (BVMF) BVMF3F ASD (BVMF) BVMF3F ASD (BVMF) BVMF3F ASD (BVMF) BVMF3F ASD (BVMF) BVMF3F ASD (BVMF) PETR ASD (BVMF) PETR ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 44

45 PETR ASD (BVMF) PETR ASD (BVMF) PETR ASD (BVMF) PETR4F ASD (BVMF) PETR4F ASD (BVMF) PETR4F ASD (BVMF) PETR4F ASD (BVMF) PETR4F ASD (BVMF) VALE ASD (BVMF) VALE ASD (BVMF) VALE ASD (BVMF) VALE ASD (BVMF) VALE ASD (BVMF) VALE5F ASD (BVMF) VALE5F ASD (BVMF) VALE5F ASD (BVMF) VALE5F ASD (BVMF) VALE5F ASD (BVMF) COCA ASD (BVMF) COCA ASD (BVMF) COCA ASD (BVMF) COCA ASD (BVMF) COCA34F ASD (BVMF) COCA34F ASD (BVMF) COCA34F ASD (BVMF) COCA34F ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 45

46 WSON ASD WSON ASD WSON ASD (BVMF) WSON ASD (BVMF) WSON33F ASD WSON33F ASD WSON33F ASD (BVMF) WSON33F ASD (BVMF) BOVA ASD BOVA ASD BOVA ASD (BVMF) BOVA ASD (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) BOVA ASD (BVMF) BOVA11F ASD (BVMF) BOVA11F ASD (BVMF) BOVA11F ASD (BVMF) BOVA11F ASD (BVMF) BOVA11F ASD (BVMF) IVVB ASD (BVMF) IVVB ASD (BVMF) IVVB ASD (BVMF) IVVB ASD (BVMF) IVVB ASD (BVMF) IVVB11F ASD (BVMF) IVVB11F ASD (BVMF) IVVB11F ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 46

47 IVVB11F ASD (BVMF) IVVB11F ASD (BVMF) Grupo 5 - Opção de Ações Código de Negociação Numero de Negócio (TradeMatc hid) Compra Venda Quantidade Preço Participante Conta Participante Conta DMA PETRD ASD (BVMF) Conta PETRD ASD Inválida (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD 0 (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD Conta (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 47

48 Inválida PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD ASD (BVMF) PETRD28 300(OPER AÇÃO DEVE SER CANCELAD A) 100 ASD (BVMF) PETRD28 PETRD28 PETRD28 310(OPER AÇÃO DEVE SER CANCELAD A) 100 ASD (BVMF) 320(OPER AÇÃO DEVE SER CANCELAD A) 100 ASD (BVMF) 330(OPER AÇÃO DEVE SER CANCELAD A) 100 ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) Conta BVMFN ASD Inválida (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 48

49 BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD 0 (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) Conta BVMFN ASD Inválida (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) BVMFN ASD (BVMF) 290(OPER AÇÃO DEVE SER CANCELAD BVMFN18 A) 100 ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 49

50 BVMFN18 300(OPER AÇÃO DEVE SER CANCELAD A) 100 ASD (BVMF) 310(OPER AÇÃO DEVE SER CANCELAD BVMFN18 A) 100 ASD (BVMF) 320 (OPERAÇÃ O DEVE SER CANCELAD BVMFN18 A) 100 ASD (BVMF) BVMFB ASD (BVMF) BVMFB ASD (BVMF) BVMFB ASD (BVMF) BVMFB ASD (BVMF) BVMFB ASD (BVMF) PETRP ASD (BVMF) PETRP ASD (BVMF) PETRP ASD (BVMF) PETRP ASD (BVMF) PETRP ASD (BVMF) VALEC ASD (BVMF) VALEC ASD (BVMF) VALEC ASD (BVMF) VALEC ASD (BVMF) VALEC ASD (BVMF) VALEO ASD (BVMF) VALEO ASD (BVMF) VALEO ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 50

51 VALEO ASD (BVMF) VALEO ASD (BVMF) BOVAC ASD (BVMF) BOVAC ASD (BVMF) BOVAC ASD (BVMF) BOVAC ASD (BVMF) BOVAC ASD (BVMF) BOVAO ASD (BVMF) BOVAO ASD (BVMF) BOVAO ASD (BVMF) BOVAO ASD (BVMF) BOVAO ASD (BVMF) IVVBC ASD (BVMF) IVVBC ASD (BVMF) IVVBC ASD (BVMF) IVVBC ASD (BVMF) IVVBC ASD (BVMF) IVVBO ASD (BVMF) IVVBO ASD (BVMF) IVVBO ASD (BVMF) IVVBO ASD (BVMF) IVVBO ASD (BVMF) IBOVC ASD (BVMF) IBOVC ASD (BVMF) IBOVC ASD (BVMF) IBOVC ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 51

52 IBOVC ASD (BVMF) IBOVO ASD (BVMF) IBOVO ASD (BVMF) IBOVO ASD (BVMF) IBOVO ASD (BVMF) IBOVO ASD (BVMF) Grupo 6 - Termo de Ações Código de Negociação Numero de Negócio (TradeMatc hid) Compra Venda Quantidade Preço Participante Conta Participante Conta DMA BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD Conta Inválida (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 52

53 BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD 0 (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) Conta BVMF3T ASD Inválida (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) BVMF3T ASD (BVMF) 310(OPER AÇÃO DEVE SER CANCELAD BVMF3T A) 100 ASD (BVMF) 320(OPER AÇÃO DEVE SER CANCELAD BVMF3T A) 100 ASD (BVMF) 330 (OPERAÇÃ O DEVE SER BVMF3T CANCELAD 100 ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 53

54 A) 340 (OPERAÇÃ O DEVE SER BVMF3T CANCELAD A) 100 ASD (BVMF) PETR ASD (BVMF) PETR ASD (BVMF) PETR ASD (BVMF) PETR4T ASD (BVMF) PETR4T ASD (BVMF) PETR4T ASD (BVMF) PETR4T ASD (BVMF) PETR4T ASD (BVMF) PETR4T ASD (BVMF) PETR4T ASD (BVMF) VALE ASD (BVMF) VALE ASD (BVMF) VALE ASD (BVMF) VALE5T ASD (BVMF) VALE5T ASD (BVMF) VALE5T ASD (BVMF) VALE5T ASD (BVMF) VALE5T ASD (BVMF) VALE5T ASD (BVMF) VALE5T ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 54

55 Grupo 7 - Derivativos Financeiros e Commodities Código de Negociação Numero de Negócio (TradeMatc hid) Quantidade Preço Participant e Compra Venda Conta Participante Conta DMA DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) Conta DI1F ASD Inválida (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD 0 (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) Conta DI1F ASD Inválida (BVMF) DI1F ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 55

56 DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) DI1F ASD (BVMF) 320 (OPERAÇÃ O DEVE SER CANCELAD DI1F17 A) 100 ASD (BVMF) 330 (OPERAÇÃ O DEVE SER CANCELAD DI1F17 A) 100 ASD (BVMF) 340 (OPERAÇÃ O DEVE SER CANCELAD DI1F17 A) 100 ASD (BVMF) 350 (OPERAÇÃ O DEVE SER CANCELAD DI1F17 A) 100 ASD (BVMF) DOLK ASD (BVMF) DOLK ASD (BVMF) DOLK ASD (BVMF) DOLK ASD (BVMF) DOLK ASD (BVMF) DR1K16M ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 56

57 DR1K16M ASD DR1K16M ASD (BVMF) DR1K16M ASD (BVMF) DDIK ASD DDIK ASD DDIK ASD (BVMF) DDIK ASD (BVMF) FRCF ASD FRCF ASD FRCF ASD (BVMF) FRCF ASD (BVMF) INDM ASD INDM ASD INDM ASD (BVMF) INDM ASD (BVMF) WINM ASD WINM ASD WINM ASD (BVMF) WINM ASD (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) WINM ASD (BVMF) BGIK ASD (BVMF) BGIK ASD (BVMF) BGIK ASD (BVMF) BGIK ASD (BVMF) ICFU ASD (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 57

58 ICFU ASD ICFU ASD (BVMF) ICFU16C ASD ICFU16C ASD ICFU16C ASD (BVMF) ICFU16P ASD ICFU16P ASD ICFU16P ASD (BVMF) SCSJ ASD SCSJ ASD SCSJ ASD (BVMF) SCSJ ASD (BVMF) SCSM ASD SCSM ASD SCSM ASD (BVMF) SCSM ASD (BVMF) DOLM16C ASD DOLM16C ASD DOLM16C ASD (BVMF) DOLM16P ASD DOLM16P ASD DOLM16P ASD (BVMF) OZ ASD OZ ASD OZ ASD (BVMF) OZ ASD (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 58

59 VTCM16C ASD VTCM16C ASD VTCM16C ASD (BVMF) VTCM16C ASD (BVMF) VTCM16P ASD VTCM16P ASD VTCM16P ASD (BVMF) VTCM16P ASD (BVMF) FRP ASD FRP ASD FRP ASD (BVMF) FRP ASD (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) Grupo 8 - Renda Fixa Privada Código de Negociação Número de Negócio (TradeMa tchid) Quantidade Preço BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD Participa nte Compra Venda Conta Participante Conta DMA o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) (BVMF) (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 59

60 BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD 60(OPER AÇÃO DEVE SER CANCELA BNDP-DEB63L0 DA) 1 ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD BNDP-DEB63L ASD 60(OPER AÇÃO DEVE SER CANCELA BNDP-DEB63L1 DA) 1 ASD (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) o próprio (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) (BVMF) o próprio (BVMF) Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 60

61 Anexo III Instrumentos Descrição Mercado Mercadoria Vencimento/Prazo Símbolo D1 de 1 dia Futuro DI1 F17 DI1F17 Dólar comercial Futuro DOL K16 DOLK16 Dólar comercial Futuro DOL M16 DOLM16 Rolagem de dólar Estratégia DR1 K16M16 DR1K16M16 Cupom Cambial Futuro DDI K16 DDIK16 Cupom Cambial Futuro DDI F17 DDIF17 FRA de cupom Estratégia FRC F17 FRCF17 Índice Bovespa Futuro IND M16 INDM16 Ibovespa Mini Futuro WIN M16 WINM16 Boi gordo Futuro BGI K16 BGIK16 Café Futuro ICF U16 ICFU16 Café Opção sobre Futuro ICF U16 ICFU16C Café Opção sobre Futuro ICF U16 ICFU16P Swap Cambial com ajuste periódico em Termo SCS J601 SCSJ601 OC1 Swap Cambial com ajuste periódico em Termo SCS M601 SCSM601 OC1 Dólar comercial Opção sobre disponível de DOL MJ80 DOLM16C compra Dólar comercial Opção sobre disponível de venda DOL MJDP DOLM16P Opção sobre Volatilidade de disponível de Dólar compra VTC MJ80 VTCM16C Volatilidade de Dólar Forward points de dólar BVMF3 Opção sobre disponível de venda VTC MJDP VTCM16P Estratégia FRP FRP0 Mercado padrão BVMF - BVMF3 Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 61

62 BVMF3 Mercado fracionário BVMF - BVMF3F BVMF3 Leilão - follow on BVMF - BVMF3L BVMF3 Leilão - OPA BVMF - BVMF3L BVMF3 Termo BVMF - BVMF3T BVMF3 Opção de compra BVMF 16/04/2016 BVMFD73 BVMF3 Opção de compra BVMF 19/05/2016 BVMFE41 BVMF3 Opção de venda BVMF 20/06/2016 BVMFR41 BVMF3 Opção de venda BVMF 19/12/2016 BVMFX88 PETR4 Mercado padrão PETR - PETR4 PETR4 Mercado fracionário PETR - PETR4F PETR4 Leilão PETR - PETR4L PETR4 Termo PETR - PETR4T PETR4 Opção de compra PETR 18/04/2016 PETRD28 PETR4 Opção de compra PETR 18/04/2016 PETRD17 PETR4 Opção de venda PETR 18/04/2016 PETRP28 PETR4 Opção de venda PETR 18/04/2016 PETRP17 VALE5 Mercado padrão VALE - VALE5 VALE5 Mercado fracionário VALE - VALE5F VALE5 Leilão VALE - VALE5L VALE5 Termo VALE - VALE5T VALE5 Opção de compra - BOX VALE 21/03/2016 VALEC10 VALE5 Opção de compra - BOX VALE 21/03/2016 VALEC12 VALE5 Opção de venda - BOX VALE 21/03/2016 VALEO10 VALE5 Opção de venda - BOX VALE 21/03/2016 VALEO12 BDR - Mercado Patrocinado padrão COCA - COCA34 BDR - Mercado COCA - COCA34F Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 62

63 Patrocinado BDR - Patrocinado BDR - Patrocinado BDR - Patrocinado BDR - Patrocinado BDR - Patrocinado Debenture Debenture fracionário Leilão COCA - COCA34L Mercado padrão Mercado fracionário WSON - WSON33 WSON - WSON33F Termo WSON - WSON33T Leilão WSON - WSON33L Mercado D+0 mesmo papel Mercado D+1 mesmo papel BNDP - BNDP-DEB63L0 BNDP - BNDP-DEB63L0 BOVA11 Mercado padrão BOVA - BOVA11 BOVA11 Mercado fracionário BOVA - BOVA11F BOVA11 Integralização BOVA - BOVA11G BOVA11 Leilão BOVA - BOVA11L BOVA11 Termo BOVA - BOVA11T BOVA11 Opção de compra BOVA 18/04/2016 BOVAD42 BOVA11 Opção de compra BOVA 21/03/2016 BOVAC40 BOVA11 Opção de venda BOVA 18/04/2016 BOVAP42 BOVA11 Opção de venda BOVA 21/03/2016 BOVAO40 IVVB11 Mercado padrão IVVB - IVVB11 IVVB11 Mercado fracionário IVVB - IVVB11F IVVB11 Leilão IVVB - IVVB11L IVVB11 Termo IVVB - IVVB11T IVVB11 Opção de compra IVVB 21/03/2016 IVVBC82 IVVB11 Opção de venda IVVB 21/03/2016 IVVBO82 Empréstimo de ativos - somente sobre as ações cadastradas na massa de testes. Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 63

64 IBOV IBOV IBOV IBOV Opção de compra Opção de compra Opção de venda Opção de venda IBOV 21/03/2016 IBOVC50 IBOV 21/03/2016 IBOVC52 IBOV 21/03/2016 IBOVO50 IBOV 21/03/2016 IBOVO52 Balcão: Descrição Opção Flexível Dólar (Call) Opção Flexível Dólar (Put) Opção Flexível Ibovespa (Call) Opção Flexível Ibovespa (Put) Opção Flexível IDI/ISE (Call) Opção Flexível IDI/ISE (Put) SWAP DIxPRE SWAP IGMxDI1 SWAP DI1XDOL SWAP IPCAxDI1 TMC REALxDOL Código do Contrato OFC OFV FCI FPI FCS FPS SDP SDM SDC SDL DOL Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 64

65 Versão: 1.0 [ ] Confidencial [ ] Uso Interno [x] Uso Público 65