ROTEIRO DE INFORMAÇÕES PARA SELEÇÃO E ENQUADRAMENTO DE FUNDOS NO ÂMBITO DA SEGUNDA CHAMADA MULTISSETORIAL

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1 ROTEIRO DE INFORMAÇÕES PARA SELEÇÃO E ENQUADRAMENTO DE FUNDOS NO ÂMBITO DA SEGUNDA CHAMADA MULTISSETORIAL

2 A Procedimentos para Encaminhamento das Propostas As solicitações para a participação na Chamada Pública da BNDESPAR para Seleção de Fundos de Investimento devem ser iniciadas com a elaboração da Consulta Prévia para Fundos de Investimento, na qual deverão ser especificadas, entre outras informações, as características estruturais do Fundo e das equipes responsáveis por sua gestão. Essa documentação necessária deverá ser encaminhada, conjuntamente, diretamente ao BNDES no endereço especificado no Edital da Chamada. As propostas também devem ser enviadas para o endereço eletrônico indicado. O envio da versão eletrônica não substitui a entrega da versão impressa dentro do prazo estabelecido. Quaisquer dúvidas deverão ser esclarecidas junto ao BNDES, preferencialmente por , por intermédio dos contatos a seguir: Área de Capital Empreendedor Departamento de Investimento em Fundos Av. República do Chile, º andar Rio de Janeiro RJ chamadamultissetorial2@bndes.gov.br Tel.: (21) (Leonardo Pereira) Posteriormente à entrega ao BNDES da Consulta Prévia para Fundos de Investimento, a proposta será submetida à avaliação e, caso seja classificada, conforme os critérios definidos na Chamada Pública, o Gestor será convocado com sua equipe para apresentação da proposta de Fundo de Investimento à BNDESPAR, em data a ser definida. 2

3 B Consulta Prévia para Fundos de Investimento 1 Gestor 1.1 Razão Social 1.2 CNPJ 1.3 Comprovante de credenciamento junto à CVM (ou protocolo do pedido) 1.4 Endereço da Sede 1.5 Endereço para Correspondência 1.6 Contato O contato deverá ser a pessoa encarregada de dirimir dúvidas sobre a consulta. Informar nome completo, cargo, telefone e Principais Acionistas/Cotistas que controlam a empresa Gestora Mencionar respectivas participações percentuais no capital total e votante. No caso de acionistas Pessoas Jurídicas, deverão ser informadas as estruturas acionárias complementares para cada acionista, até o nível de controle por Pessoa(s) Física(s). 1.8 Administração Indicar nome e cargo dos componentes da Diretoria da Gestora. 1.9 Caracterização do Gestor e da Equipe a) Gestor (i) Histórico das atividades do Gestor, destacando os fatos mais relevantes; (ii) Histórico de gestão de Fundos nos 10 últimos anos; (iii) Setores de atuação e principais negócios realizados; (iv) Cronologia dos fundos estruturados e das operações de investimentos realizadas; (v) Rentabilidade nominal e real dos fundos liquidados e expectativa de rentabilidade, real e nominal, dos fundos em funcionamento; (vi) Detalhamento dos desinvestimentos realizados, com valores do investimento e do desinvestimento, participação na empresa, TIR real, TIR nominal, múltiplo de capital, forma de desinvestimento, etc.; (vii) Nome dos cotistas de cada fundo liquidado e em funcionamento do Gestor. b) Equipe (i) Pessoa responsável pela gestão do Fundo; 3

4 (ii) Demais pessoas-chave da equipe de gestão do Fundo e seu grau de dedicação ao Fundo proposto ao longo de toda a sua existência; (iii) Número total de pessoas que ficarão focadas no trabalho de gestão do Fundo e suas responsabilidades; (iv) Grau de capacitação técnica de toda a equipe e sua multidisciplinaridade; (v) Histórico da equipe em trabalhos conjuntos; (vi) Experiência da equipe em estruturação de operações de mercado de capitais e capital de risco (ex.: fusões e aquisições, ofertas públicas, fundos de Venture Capital ou Private Equity, etc.). 2 Fundo 2.1 Metas e Objetivos de Gestão Descrição sumária dos objetivos do Fundo, abordando os seguintes aspectos: (i) Veículo de investimentos a ser utilizado pelo Fundo proposto; (ii) Política de investimentos do Fundo proposto; (iii) Principais instrumentos a serem utilizados nas operações (ações, debêntures, bônus de subscrição etc.); (iv) Estratégia de participação do Fundo no capital social das investidas (majoritária ou minoritária); (v) Principais instrumentos (ex: Acordo de Acionistas) e direitos que serão celebrados com as empresas, principalmente no que se refere à governança e gestão. 2.2 Remuneração pretendida a) Taxa de administração (i) Definir o percentual de taxa de administração incidente sobre o patrimônio comprometido durante o período de investimento do Fundo. Esse valor deve ser estimado em consonância com os custos orçados pelo Gestor usualmente atribuídos à taxa de administração, como manutenção da equipe dedicada ao Fundo, despesas de funcionamento de escritório, com materiais, viagens de equipe, custos com a administração do Fundo, etc; (ii) Informar se taxa de administração no período de desinvestimento incidirá sobre: (i) o patrimônio líquido do Fundo, descontados as disponibilidades e os valores a receber; (ii) o capital investido do Fundo nas empresas, descontados os desinvestimentos efetuados ao longo do tempo e eventuais baixas contábeis, ou (iii) outra base de cálculo, a ser definida no Regulamento do Fundo, que alinhe interesses de investidores e gestores, e que pode ser adaptada às características do Fundo; (iii) Informar como será remunerada a equipe que irá gerir o Fundo; qual a repartição de recursos entre o Gestor e a equipe durante o período de investimento e de desinvestimento do Fundo; informar qual a estratégia para 4

5 manter as pessoas chave durante todo o período de duração do Fundo (bônus, stock options etc.). b) Taxa de Performance 1 (i) Percentuais de taxa de desempenho e de custo de oportunidade; (ii) Informar como será repartida a taxa de performance entre o Gestor e a equipe de gestão do Fundo; (iii) Informar como será calculada a taxa de performance. 3 Estágio de Captação (i) Apresentar manifestação formal de outro(s) investidor(es) do Fundo, com discriminação do valor do aporte pretendido; (ii) Informar a participação pretendida da BNDESPAR, obedecendo os limites de participação definidos no Edital da Chamada; (iii) Informar o tamanho do Patrimônio Comprometido Alvo para o Fundo; (iv) Informar se haverá a participação do Gestor como investidor do Fundo, e seu respectivo percentual sobre o Patrimônio Comprometido ou valor comprometido; (v) Informar o status do Fundo perante a CVM e o prazo máximo de distribuição autorizado pela CVM, se houver. 4 Empresas/Negócios (i) Empresas/negócios com potencial para compor a carteira do Fundo (pipeline); (ii) Estratégia do Gestor para a originação de oportunidades e formação de portfólio (tíquete médio por empresa, estratégia de novas rodadas de investimento, ritmo de investimentos esperado, estratégia de participação acionária nas empresas investidas, etc.); (iii) Principais ações de acompanhamento para as empresas investidas; (iv) Principais ações para criação de valor às empresas investidas; (v) Modelo para acompanhamento de indicadores de impacto/efetividade dos investimentos, com definição de potenciais indicadores; (vi) Estratégias de saída das empresas investidas; e (vii) Expectativa de rentabilidade das empresas investidas e do Fundo. 5 Modelo de Governança (i) Estrutura organizacional e de governança do Gestor e do Fundo (ex: instâncias de governança, processo decisório nos comitês de investimento, mecanismos 1 A taxa de performance é composta por uma taxa de desempenho, que é um percentual dos ganhos distribuídos pelo Fundo que excederem o capital original investido atualizado pelo custo de oportunidade do Fundo, equivalente a um índice de inflação (INPC, IPCA etc.) acrescido de uma base de correção. 5

6 (ii) de mitigação de conflitos de interesse, processos internos, procedimentos de compliance etc.); Mecanismos de identificação e avaliação de risco da carteira; (iii) Em caso de cogestão, aspectos que envolvem riscos de relacionamento entre as partes. 6