Originação da Interfronting Corretora de Seguros registra crescimento de 53,7% no acumulado de 9M14 em relação ao 9M13

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2 Belo Horizonte, 29 de outubro de 2014 O Banco INTERMEDIUM S.A., banco múltiplo, focado em Crédito Imobiliário e com atividades também nos segmentos de Consignado e Middle Market, divulga hoje seus resultados do 3 trimestre de Todas as informações operacionais e financeiras contidas neste relatório, exceto quando ressaltadas de forma diferente, são apresentadas com base em números consolidados, expressos em moeda corrente nacional (real). PRINCIPAIS DESTAQUES - 3T14 P Carteira de Crédito encerrou o trimestre com montante expressivo de R$ 1,37 bilhão P Depósitos e Letras de Crédito atingem mais de R$ 1,23 bilhão no 3T14 P Carteira de Crédito Imobiliário mantém crescimento vigoroso de 89,5% em doze meses, consolidando a estratégia do Banco P Originação da Interfronting Corretora de Seguros registra crescimento de 53,7% no acumulado de 9M14 em relação ao 9M13 OUTROS DESTAQUES P Atingimos a marca de 44 agências especializadas em Crédito Imobiliário, garantindo a expansão da carteira no segmento P Evolução de 34,2% das Receitas de Serviços e Tarifas no acumulado de 9M14 em comparação ao 9M13 P A relação Provisão x Carteira de Crédito alcançou seu menor índice de 2,9% P Qualidade da Carteira de Crédito preservada - carteira classificada entre os níveis AA D representa 96,9% PRINCIPAIS INDICADORES PRINCIPAIS INDICADORES (R$ mil) 3T14 2T14 Var. (%) 3T13 Var. (%) 9M14 9M13 Var. (%) Resultado da Intermediação Financeira¹ ,8% ,3% ,5% Resultado Operacional ,3% 610 n.a ,2% Lucro Líquido ,7% 685 n.a ,6% Patrimônio Líquido ,9% ,9% ,9% Ativos Totais ,8% ,0% ,0% Carteira de Crédito Ampliada² ,9% ,2% ,2% Carteira de Crédito³ ,2% ,5% ,5% Captações de Recursos⁴ ,3% ,1% ,1% ÍNDICES DE DESEMPENHO 3T14 2T14 Var. (p.p.) 3T13 Var. (p.p) 9M14 9M13 Var. (p.p) ROAE (a.a.) 3,8% 11,0% -7,2 1,0% 2,8 6,2% 4,8% 1,4 ROAA (a.a.) 0,7% 2,0% -1,3 0,2% 0,5 1,1% 1,0% 0,1 NIM (a.a.)¹ 7,0% 11,0% -4,0 9,3% -2,3 9,4% 11,0% -1,6 Índice de Eficiência¹ 70,1% 48,3% 21,8 63,6% 6,5 57,7% 54,0% 3,7 Índice de Basileia 24,4% 22,0% 2,4 24,1% 0,3 24,4% 24,1% 0,3 (1) Comissões de correspondentes e equalizações deduzidas da receita. (2) Inclui operações de crédito cedidas on balance e off balance (3) Inclui operações de crédito cedidas on balance (4) Considera depósitos à vista, CDB, DPGE, LCI, LF e LCA (não inclui cessões) 1

3 VISÃO ESTRATÉGICA DE CRESCIMENTO O Grupo INTERMEDIUM é um conglomerado financeiro, que surgiu em 1994, com a fundação do Banco Intermedium, atuante nos segmentos de crédito e investimentos. Em 2012, adquiriu a corretora de seguros Fronting, resultando na criação da Interfronting Seguros, especialista em serviços de corretagem de seguros. Recentemente, foi criada a Intermedium DTVM, que passou a integrar o grupo, consolidando sua atuação no mercado de capitais. GRUPO INTERMEDIUM BANCO INTERMEDIUM Intermedium DTVM Interfronting Desta forma, o Banco INTERMEDIUM atua em duas vertentes: CRÉDITO e SERVIÇOS. Core Business Fee Business C R É D I T O Crédito Imobiliário Crédito Pessoal Middle Market Novos núcleos de Receitas S E R V I Ç O S DTVM Seguros Conta Corrente Digital Captações 2

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5 BANCO INTERMEDIUM O Banco INTERMEDIUM é um Banco Múltiplo, com 20 anos de experiência no mercado financeiro. Concentra seus negócios em 03 nichos de mercado e fontes diversificadas de captações de recursos: Crédito Imobiliário: é uma modalidade de empréstimo e de financiamento em destaque na instituição, alvo de constante investimento pelos bons resultados e desempenho demonstrados. Os produtos imobiliários INTERMEDIUM são CredCasa (financiamento de imóveis residenciais e comerciais) e CredFlex (empréstimo com garantia do imóvel). Ainda, o Banco INTERMEDIUM é parceiro de diversas construtoras e possui uma linha de produto voltada para aquelas que desejam a antecipação de seus recebíveis bem como financiamento para obras (apoio à produção); Crédito Pessoal: composto por operações de crédito consignado para aposentados e pensionistas do INSS, funcionários públicos de entidades municipais, estaduais, federais e forças armadas, bem como operações de cartões consignados e outras operações de crédito pessoal; Middle Market : trata-se da concessão de crédito estruturado para pessoas jurídicas nas modalidades de empréstimo, desconto de duplicatas, capital de giro e cobrança simples, com garantia, baixo risco de inadimplência e taxas atrativas; Captações de Recursos: portfolio diversificado de produtos de investimentos e conta com as seguintes linhas de Captação: CDB, LCI, LCA, LF, CRI e FIDC Intermedium. Possui atendimento diferenciado, ágil, segurança e taxas competitivas. RENTABILIDADE LUCRO LÍQUIDO, ROAE E ROAA No acumulado do ano, o Lucro Líquido alcançou o montante de R$ 13,5 milhões, o que representa crescimento de 36,6% em relação ao 9M13. Na comparação trimestral, encerramos o 3T14 com um Lucro Líquido de R$ 2,8 milhões, significativamente superior quando comparado ao 3T13, e inferior em relação ao 2T14, em decorrência do evento pontual relacionado à reversão do provisionamento da COFINS ocorrido no trimestre anterior. R$ mil 3T14 2T14 Var. (%) 3T13 Var. (%) 9M14 9M13 Var. (%) Lucro Líquido ,7% 685 n.a ,6% Em função do lucro líquido apurado, o Retorno sobre o Patrimônio Líquido Médio, anualizado, (ROAE) totalizou 6,2% no 9M14, maior em 1,4 p.p. em comparação ao 9M13. O ROAE anualizado trimestral obteve uma variação de +2,8 p.p. e -7,2 p.p. em relação ao 3T13 e 2T14, respectivamente. % / R$ mil 3T14 2T14 Var. (%)/p.p. 3T13 Var. (%)/p.p. 9M14 9M13 Var. (%)/p.p. ROAE (% a.a.) 3,8% 11,0% -7,2 1,0% 2,8 6,2% 4,8% 1,4 Lucro Líquido ,7% 685 n.a ,6% Patrimônio Líquido Médio ,5% ,4% ,2% Seguindo na mesma linha, o Retorno sobre o Ativo Médio anualizado (ROAA) foi de 1,1% no acumulado do ano, mantendo-se estável ante o 9M13. Na comparação trimestral, o índice encerrou o 3T14 em 0,7%, o que significa aumento de 0,5 p.p. em doze meses e diminuição de 1,3 p.p em relação ao 2T14. % / R$ mil 3T14 2T14 Var. (%)/p.p. 3T13 Var. (%)/p.p. 9M14 9M13 Var. (%)/p.p. ROAA (% a.a.) 0,7% 2,0% -1,3 0,2% 0,5 1,1% 1,0% 0,1 Lucro Líquido ,7% 685 n.a ,6% Ativo Médio ,0% ,4% ,0% 4

6 DESEMPENHO OPERACIONAL DISTRIBUIÇÃO DOS ATIVOS Os Ativos Totais somaram R$ 1,76 bilhão no 3T14, evolução de 28,0% e de 6,8% em comparação ao 3T13 e 2T14, respectivamente. Em relação à sua composição, as Operações de Crédito somaram R$ 1,32 bilhão no encerramento do trimestre, um aumento de 31,3% nos últimos doze meses e 8,6% maior que o trimestre anterior. Composição dos Ativos COMPOSIÇÃO DOS ATIVOS (R$ mil) 3T14 2T14 Var. (%) 3T13 Var. (%) Ativos Totais ,8% ,0% Operações de Crédito ,6% ,3% Aplicações Interfinanceiras n.a ,8% TVM ,4% ,9% Outros ,1% ,3% Operações de Crédito 74,6% Aplic. Interf. 9,1% 10,1% TVM 6,2% Outros CARTEIRA DE CRÉDITO Em setembro de 2014, o saldo da Carteira de Crédito Ampliada somou R$ 1,40 bilhão, aumento de 18,2% nos últimos doze meses e variação positiva de 5,9% ante o 2T14. A Carteira de Crédito On balance alcançou um saldo de R$ 1,36 bilhão, expansão de 29,5% em doze meses e de 8,2% no trimestre. A carteira de Crédito Imobiliário, vetor estratégico do Banco, continua a registrar significativo crescimento. As carteiras de Crédito Pessoal e Middle Market também demonstram avanços estratégicos no acumulado do ano de 2014 com foco na manutenção e melhoria da qualidade de suas operações. CARTEIRA DE CRÉDITO AMPLIADA (R$ mil) 3T14 2T14 Var. (%) 3T13 Var. (%) Carteira de Crédito Ampliada ,9% ,2% On balance ⁵ ,2% ,5% Crédito Imobiliário + CRI's ,2% ,3% Crédito Pessoal + FIDC's ,7% ,7% Middle Market + Cessões ,9% ,3% Off balance ⁶ ,5% ,4% Cessões ,5% ,4% (5) Saldo de carteira retida + cessões realizadas após 31/12/2011. (6) Saldo de cessões realizadas até 31/12/2011. Em acordo com a premissa de expansão das operações de Crédito Imobiliário, sua carteira (própria e securitizada) já representa 36,1% do total da carteira de crédito, um ganho de participação de 11,2 p.p. em doze meses. Ainda, o portfolio é composto pelos segmentos de Crédito Pessoal com participação de 41,7%, Middle Market (própria e cedida) com 17,7% e cessões para os FIDC s com 4,5%. Evolução da Carteira de Crédito - R$ mil Carteira de Crédito - 3T14 Δ 29,5% Δ 8,2% 12 meses Trimestre Crédito Pessoal 41,7% Middle Market 13,9% CRI 1,9% FIDC 4,5% Crédito Imobiliário 34,2% Cessão Middle Market 3,8% 5

7 Em relação à estratégia de cessões de crédito, nesse trimestre, aproveitamos a oportunidade da diminuição dos empréstimos compulsórios pelo Banco Central e realizamos uma cessão de operações de capital de giro no montante aproximado de R$ 52,0 milhões para uma instituição financeira de grande porte. No Crédito Consignado, a instituição mantém sua posição tática de limitar as cessões ao volume necessário para manutenção do FIDC Intermedium II, a fim de conservar o volume da carteira retida. No tocante ao Crédito Imobiliário, o Banco irá realizar emissões de CRI's em momento estrategicamente oportuno. O gráfico abaixo demonstra o percentual de cessões totais efetuadas em relação à carteira de crédito ampliada. Carteira de Crédito Ampliada x Cessões Totais⁷ ,2% 12,7% 13,1% 3T13 2T14 3T14 Cessões Totais Carteira Ampliada Valores em R$ mil (7) Cessões de operações consignadas (on balance e off balance), middle market e securitização imobiliária realizadas pelo Banco. CRÉDITO IMOBILIÁRIO Crescimento anual expressivo de 88,3% da Carteira Imobiliária atingindo R$ 489,9 milhões O saldo da Carteira de Crédito Imobiliário atingiu R$489,9 milhões no 3T14, mantendo o forte ritmo de crescimento, com expansão de 88,3% e de 15,2% em comparação ao 3T13 e 2T14, respectivamente. Destaque para a intensificação do volume da carteira de "Compra e Venda", que obteve um aumento considerável de 169,2% nos últimos doze meses. CARTEIRA DE CRÉDITO IMOBILIÁRIO (R$ mil) 3T14 2T14 Var. (%) 3T13 Var. (%) Carteira de Crédito Imobiliário ,2% ,3% Home Equity (CredFlex) ,0% ,2% Compra e Venda (CredCasa) ,0% ,2% Apoio à Produção ,4% ,9% Securitização Imobiliária ,1% ,7% Evolução da Carteira de Crédito Imobiliário - R$ mil Δ 88,3% Δ 15,2% 12 meses Trimestre

8 A Carteira de Crédito Imobiliário possui um portfolio diversificado, composto por 49,3% de operações de compra e venda retidas em carteira, 40,8% por home equity, 5,3% de operações de compra e venda cedidas (CRI), e os 4,6% restantes correspondem ao apoio à produção financiamentos destinados às obras das construtoras. Portfolio da Carteira Imobiliária - 3T14 4,6% 5,3% 40,8% Home Equity Compra e Venda Apoio à Produção 49,3% Securitização Imobiliária Originação Imobiliária alcançou o montante de R$ 238,2 milhões no acumulado de 9M14 No encerramento do 9M14, a Originação registrou a marca recorde de R$ 238,2 milhões, 68,9% maior que o 9M13. No 3T14, a produção manteve seu ritmo de crescimento, com ampliação expressiva de 68,6% em relação ao mesmo período do ano anterior. Evolução da Originação de Crédito Imobiliário - R$ mil Δ 68,9% 12 meses M13 9M14 O Banco mantém seus investimentos na abertura de agências próprias, especializadas na concessão de crédito imobiliário em todo território nacional. Ao todo, já temos 44 agências em pleno funcionamento, segue a relação abaixo: Agências em funcionamento: * Belo Horizonte (3) * São Bern. do Campo * Florianópolis * Contagem * Piracicaba * Porto Alegre * Uberlândia * Campinas * Rio de Janeiro * Juiz de Fora * São José do Rio Preto * Cabo Frio * Pouso Alegre * Ribeirão Preto * Vitória * Uberaba * São José dos Campos * Salvador * Brasília * Sorocaba * Aracajú * Cuiabá * Bauru * Maceió * Goiânia * Jundiaí * Recife * Campo Grande * Presidente Prudente * Fortaleza * Rio Verde * Londrina *João Pessoa * Palmas * Maringá * Natal * São Paulo * Curitiba * Teresina * Santos * Balneário Camboriú * São Luís 7

9 CRÉDITO PESSOAL Em setembro de 2014, o saldo da Carteira de Crédito Pessoal somou R$ 626,4 milhões, variações de 6,7% e de 3,7% em relação ao 3T13 e 2T14, respectivamente. A Carteira de Crédito Pessoal Ampliada, que inclui a operações cedidas off balance encerrou o 3T14 com o saldo de R$ 669,8 milhões, se mantendo estável ante o 2T14 e menor em 7,6% em comparação ao 3T13, decorrente das amortizações no volume de cessão. Além disso, iniciamos efetivamente as operações do Cartão Intermedium Consignado, que encerrou o 3T14 com o volume de R$ 1,1 milhão. É mais um produto de varejo que passa a compor o portfolio do Banco com promissor potencial de geração de receitas. CARTEIRA DE CRÉDITO PESSOAL (R$ mil) 3T14 2T14 Var. (%) 3T13 Var. (%) Carteira de Crédito Pessoal Ampliada ,2% ,6% On balance ,7% ,7% Consignado ,9% ,2% Cartão n.a. n.a. Outros ,1% ,9% Cessões Fidc's ,3% ,6% Off balance ,5% ,4% Cessões ,5% ,4% Evolução da Carteira de Crédito Pessoal - R$ mil Δ 6,7% Δ 3,7% 12 meses Trimestre A carteira de Crédito Pessoal On balance tem 93,0% de sua totalidade composta por operações de Crédito Consignado, Cessões e Cartões, o restante de 7,0% representam outras operações de crédito pessoal. Segue abaixo o breakdown da carteira: Portfolio da Carteira de Crédito Pessoal - 3T14 0,2% 58,5% 26,4% 3,0% 4,9% 7,0% INSS Cartão Estados Prefeituras Forças Armadas Outros A estratégia de manutenção desses ativos já tem refletido positivamente na seletividade de convênios, conservação e aperfeiçoamento da qualidade da carteira de crédito consignado, com a diminuição do volume da carteira no convênio Forças Armadas como também de provisões no segmento, demonstrado no item "Qualidade da Carteira de Crédito". 8

10 MIDDLE MARKET A carteira de Middle Market (pessoas jurídicas no segmento PME) finalizou o 3T14 com um volume de R$ 240,4 milhões, registrando crescimento de 20,4% em doze meses e de 6,9% na comparação com o 2T14. O crescimento no segmento se deve às boas oportunidades de negócios aliadas ao reestabelecimento da qualidade da carteira com menor índice de provisionamento. Neste trimestre, realizamos uma cessão de créditos de operações de capital de giro no montante de R$ 52,0 milhões, com a oportunidade que surgiu em função da diminuição dos depósitos compulsórios pelo Banco Central. O volume arrecadado na operação irá gerar maior investimento de recursos e foco no segmento. CARTEIRA DE MIDDLE MARKET (R$ mil) 3T14 2T14 Var. (%) 3T13 Var. (%) Carteira Total de Middle Market ,9% ,3% Capital de Giro - Garantias diversas ,5% ,6% Capital de Giro - Garantias duplicatas/cheques ,5% ,9% Cessões n.a. n.a. Evolução da Carteira de Middle Market - R$ mil Δ 20,3% Δ 6,9% 12 meses Trimestre Os gráficos abaixo representam a distribuição geográfica e por segmento da carteira de Middle Market : Distribuição por Setor Econômico - 3T14 Distribuição Geográfica - 3T14 Construção e Imobiliário 24,6% Siderurgia e Metalurgia Comércio Varejista e Atacadista 11,3% 8,7% Sudeste 78,5% Centro- Oeste 9,0% Transportes Alimentos e Bebidas Outros Setores (% inferior a 5%) 8,6% 7,9% 38,9% Sul 10,0% Nordeste 2,4% Norte 0,1% 9

11 QUALIDADE DA CARTEIRA DE CRÉDITO A Qualidade da Carteira de Crédito classificada em conformidade com a Resolução Nº do Banco Central de AA a D (atrasos de até 90 dias) representa 96,9% da carteira de crédito on balance (desconsideradas as operações cedidas até 31/12/2011), conforme detalhado abaixo: Rating Provisão Requerida Carteira de Crédito On balance (R$ mil) % Provisão (R$ mil) AA 0,0% ,4% A 0,5% ,9% B 1,0% ,6% 492 C 3,0% ,3% D 10,0% ,7% E 30,0% ,8% F 50,0% ,5% G 70,0% ,3% H 100,0% ,5% Total ,0% Carteira de Crédito por Rating AA - D E - H 3T14 96,9% 3,1% 2T14 96,5% 3,5% 3T13 95,3% 4,7% A seguir, temos a exposição da carteira por segmento: Crédito Imobiliário Crédito Pessoal Middle Market Rating Carteira (R$ mil) % Provisão (R$ mil) Rating Carteira (R$ mil) % Provisão (R$ mil) Rating Carteira (R$ mil) % Provisão (R$ mil) AA - D ,7% AA - D ,8% AA - D ,3% E - G ,9% E - G ,2% E - G ,0% H ,4% H ,0% H ,7% Total ,0% Total ,0% Total ,0% O gráfico abaixo demonstra a evolução da relação entre o saldo da provisão e a carteira de crédito. É importante destacar as constantes quedas do índice ao longo dos trimestres, o que demonstra a melhoria da qualidade do crédito da instituição e retorno do índice ao seu patamar histórico. 4,2% 1,7% 5,9% 4,8% Evolução Provisão / Carteira de Crédito Todos os segmentos Imobiliário Créd. Pessoal Middle Market 3,8% 5,2% 4,6% 4,5% 5,0% 3,8% 3,8% 3,2% 3,3% 1,5% 1,7% 1,8% 4,4% 3,1% 2,9% 2,0% 10

12 CAPTAÇÕES DE RECURSOS Captações de Recursos alcançam o saldo expressivo de R$ 1,4 bilhão O saldo de Depósitos e Letras de Crédito atingiu o volume de R$ 1,23 bilhão no encerramento do 3T14, expressiva alta de 41,1% em doze meses e de 4,3% em comparação ao 2T14. O saldo total das Captações de Recursos, incluindo as cessões de crédito, foi de R$1,41 bilhão no 3T14, o que demonstra variações positivas de 19,9% no ano e de 4,6% no trimestre. As oscilações negativas no saldo de cessões de crédito ocorreram em função, exclusivamente, das amortizações nos FIDC s. CAPTAÇÃO DE RECURSOS TOTAL (R$ mil) 3T14 2T14 Var. (%) 3T13 Var. (%) Captações de Recursos Total ,6% ,9% Depósitos Totais + Letras de Crédito ,3% ,1% Depósitos a Prazo + Letras de Crédito⁸ ,1% ,5% Depósitos à Vista ,4% ,9% Cessões de Crédito⁹ ,9% ,5% (8) Considera CDB, DPGE, LCI, LCA e LF (9) Composto por cessões on balance e off balance Evolução da Captação de Recursos¹⁰ - R$ mil Breakdown de Captações - 3T14 Δ 41,1% Δ 4,3% 12 meses Trimestre LCI 35,3% LF 0,0% DPGE 19,7% Dep. à Vista 0,6% Interfinanceir o 3,4% LCA 0,9% CDB 40,1% (10) Depósitos Totais e Letras de Crédito Demonstramos acima o breakdown da Captação de Recursos do 3T14. Destaque para a evolução sucessiva das aplicações em Letras de Crédito Imobiliário (LCI), que já representam 35,3% do funding do Banco. A maior participação da LCI e a diminuição da fatia do CDB representam uma melhora significativa na qualidade dos recursos captados e diminuição do custo. Ademais, tivemos a finalização da grande parte das captações em letras financeiras - um funding com custo mais alto, realizado oportunamente em períodos anteriores de maior oscilação da economia brasileira. No encerramento do 3T14, o volume de LCI registrou vigoroso crescimento de 98,8% em doze meses. Importante ressaltar que as aplicações em LCI do Banco Intermedium são operadas sem liquidez, o que ocasiona constante alongamento da duration de suas operções. Além disso, as taxas nominais das LCI's são inferiores às taxas de CDB, e, consequentemente, reduzem o custo médio das Captações da instituição. Evolução da LCI - R$ mil Δ 98,8% Δ 13,0% 12 meses Trimestre

13 PATRIMÔNIO LÍQUIDO E ALAVANCAGEM PATRIMÔNIO LÍQUIDO Em setembro de 2014, o Patrimônio Líquido atingiu R$ 300,5 milhões e as variações observadas são de +5,9% anual e de +0,9% trimestral. Patrimônio Líquido - R$ mil A relação entre Carteira de Crédito e Patrimônio Líquido, um dos indicadores que mede o grau de alavancagem da instituição, alcançou o volume de 4,3 vezes no 3T14, evolução positiva em comparação ao 2T14 e 3T13 que se situaram nos patamares de 4,2 vezes e 3,7 vezes nessa ordem. Carteira de Crédito / Patrimônio Líquido 3,7 3,9 4,0 4,2 4,3 ÍNDICE DE BASILEIA De acordo com as normas regulatórias do Banco Central do Brasil, os Bancos devem manter um percentual mínimo de 11% dos ativos ponderados pelo risco que incidem em suas operações, a fim de preservar a solvência e estabilidade do sistema financeiro em relação às oscilações e adversidades econômicas. O Banco INTERMEDIUM finalizou o 3T14 com um Índice de Basileia de 24,4%, mantendo sua forte estrutura de capital para o crescimento sustentável da instituição. Índice de Basileia 24,1% 22,3% 23,0% 22,0% 24,4% ¹¹ (11) índice preliminar sujeito a revisão. 12

14 DESEMPENHO FINANCEIRO Em função da metodologia adotada na elaboração das Demonstrações de Resultado, as comissões de agentes e valores de equalizações foram deduzidos das receitas contábeis para os períodos elencados nesse relatório. RECEITAS DA INTERMEDIAÇÃO FINANCEIRA No acumulado dos 9M14, as Receitas da Intermediação Financeira alcançaram um crescimento de 31,8% em comparação ao mesmo período do ano anterior, encerrando o período com o valor de R$ 210,3 milhões. Destaque para as receitas decorrentes das operações de crédito imobiliário, que obtiveram um crescimento de 58,7% em comparação ao 9M13. Além disso, não menos importante, o crescimento substancial do resultado das aplicações financeiras no 9M14 é decorrente das operações de swap realizadas com o enfoque principal de proteção da carteira de crédito. As Receitas de Intermediação Financeira totalizaram R$ 66,5 milhões no 3T14, o que representa aumento de 23,1% nos últimos doze meses e um arrefecimento de 11,2%, quando comparado com o trimestre anterior, devido à alteração na contabilização dos serviços financiados nas operações de crédito e ao menor índice do IGP-m. RECEITAS DA INTERMEDIAÇÃO FINANCEIRA (R$ mil) 3T14 2T14 Var. (%) 3T13 Var. (%) 9M14 9M13 Var. (%) Receita Total da Intermediação Financeira ,2% ,1% ,8% Operações de Crédito¹³ ,3% ,8% ,8% Crédito Imobiliário ,6% ,3% ,7% Crédito Pessoal ,4% ,6% ,6% Despesas de Comissões de Agentes (15.365) (15.659) -1,9% (15.498) -0,9% (46.790) (45.786) 2,2% Middle Market ,4% ,7% ,6% Resultado de Aplicações Financeiras ,3% ,4% ,8% Operações de venda ou de transf. de ativos financ ,0% ,9% ,4% (13) Comissões de agentes e equalizações deduzidas da receita DESPESAS DA INTERMEDIAÇÃO FINANCEIRA As Despesas da Intermediação Financeira foram de R$ 46,6 milhões no 3T14, redução de 8,1% no trimestre e elevação de 20,6% em relação ao 3T13. No acumulado de 9M14, as Despesas da Intermediação Financeira encerraram o período no patamar de R$ 141,6 milhões, superior ao mesmo período do ano anterior em 35,1%, impulsionado pelas despesas de captação. Em contrapartida, chamamos atenção para a redução significativa das provisões para créditos de liquidação duvidosa. Na comparação trimestral, tivemos queda de 49,4% ante o 2T14 e de 41,6% frente o 3T13. No período acumulado de 9M14, a diminuição foi de 14,2% em relação ao 9M13. DESPESAS DA INTERMEDIAÇÃO FINANCEIRA (R$ mil) 3T14 2T14 Var. (%) 3T13 Var. (%) 9M14 9M13 Var. (%) Despesa Total da Intermediação Financeira ,1% ,6% ,1% Despesas de Captação ,8% ,3% ,5% Provisão para créditos de liquidação duvidosa ,4% ,6% ,2% Operações de Empréstimos e Repasses ,7% ,7% n.a. Operações de venda ou de transf. de ativos financ ,6% ,8% ,9% 13

15 MARGEM FINANCEIRA LÍQUIDA (NIM) A Margem Financeira Líquida anualizada (NIM) situou-se em 9,4% no acumulado dos 9M14, inferior em 1,6 p.p. em relação ao 9M13. No trimestre, a NIM foi de 7,0%, menor em comparação aos 9,3% e aos 11,0% apresentados no 3T13 e no 2T14, concomitantemente. A diminuição do indicador se deve ao aumento do volume de ativos rentáveis médios, e, particularmente, no trimestre, à redução do resultado bruto da intermediação financeira em função da menor receita de crédito, conforme já exposto. MARGEM FINANCEIRA LÍQUIDA (R$ mil) 3T14 2T14 Var. (%)/p.p. 3T13 Var. (%)/p.p. 9M14 9M13 Var. (%)/p.p. NIM (% a.a.) 7,0% 11,0% -4,0 9,3% -2,3 9,4% 11,0% -1,6 Resultado Bruto da Intermediação Financeira antes da PDD¹³ ,7% ,6% ,6% Ativos Rentáveis Médios¹⁴ ,6% ,7% ,0% (13) Comissões de agentes e equalizações deduzidas da receita (14) Médias calculadas pelos saldos mensais dos períodos. ÍNDICE DE EFICIÊNCIA O Índice de Eficiência finalizou o 9M14 com 57,7%, maior em 3,7 p.p. ante o 9M13. O indicador foi influenciado principalmente pelo investimento em pessoal decorrente da contratação dos colaboradores do Grupo Intermedium pelo Banco. Ressaltamos o ganho de eficiência na redução do volume de "Outras Despesas Administrativas", levando em consideração principalmente a ampliação de 29,5% da carteira de crédito. No encerramento do trimestre, o Índice de Eficiência foi de 70,1%, elevação de 6,5 p.p. em relação ao 3T13 e de 21,8 p.p. quando comparado com o 2T14. O indicador foi impactado pela desproporção do aumento das despesas e pela redução da receita, em especial do resultado bruto da intermediação financeira. Além disso, no trimestre anterior, o indicador foi beneficiado pontualmente pela reversão do valor provisionado da Confins de aproximadamente R$ 3,8 milhões, o que não ocorreu no 3T14. ÍNDICE EFICIÊNCIA 3T14 2T14 Var. (%)/p.p. 3T13 Var. (%)/p.p. 9M14 9M13 Var. (%)/p.p. Índice de Eficiência (%) 70,1% 48,3% 21,8 63,6% 6,5 57,7% 54,0% 3,7 Despesas (R$ mil) ,2% ,3% ,2% Despesas de pessoal ,1% ,0% ,5% Outras despesas administrativas¹³ ,6% ,1% ,7% Despesas tributárias (1.609) n.a ,4% ,1% Outras despesas operacionais ,7% ,7% ,7% Receitas (R$ mil) ,4% ,3% ,6% Resultado Interm. Financeira antes da PDD¹³ ,7% ,6% ,6% Receitas de prestação de serviços ,3% ,9% ,2% Resultado participação controladas 396 (187) n.a ,0% ,0% Outras receitas operacionais n.a ,7% ,3% (13) Comissões de agentes e equalizações deduzidas da receita RATINGS Corporativo Agência de Classificação do Risco Fitch Ratings Standard & Poor's Avaliação de Mercado brbbb escala nacional / perspectiva estável, em Julho/2014 brbb+ escala nacional / perspectiva estável, em Junho/2014 Operações Estruturadas Tipo CRI - Créditos imobiliários cedidos pelo Banco Intermedium, 306ª série emitida pela Brazilian Securities CRI - Créditos imobiliários cedidos pelo Banco Intermedium, 305ª série emitida pela Brazilian Securities FIDC II - 1ª série de cotas seniores Agência de Classificação do Risco Standard & Poor's Fitch Ratings Fitch Ratings Avaliação de Mercado braa, em Out/2013 bra+, em Abr/2013 braaa, em Jun/

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17 CONTA CORRENTE A Conta Corrente Intermedium é a mais nova modalidade de serviço disponível aos clientes e possui toda estrutura necessária para movimentar livremente os recursos de sua conta. É um serviço simples e prático, livre de burocracias, que visa as melhores práticas de mercado, oferecendo completa comodidade aos nossos clientes. A conta corrente é digital, e os acessos e transações bancárias são realizados por meio do Internet Banking no computador ou pelo aplicativo mobile. Estão disponíveis os serviços de saque em toda Rede 24 horas, compras na modalidade de débito, transferências gratuitas de qualquer valor e pagamentos de boletos de cobrança. O diferencial desse produto é a completa isenção de tarifas de abertura e manutenção de conta para clientes pessoa física. Isenção de Tarifas Saques na Rede 24 horas Cartão de Débito para Compras Acesso mobile Conta Corrente INTERMEDIUM Digital Internet Banking Programa Invista Fácil / Pague Fácil INTERMEDIUM DTVM A INTERMEDIUM DTVM é uma instituição financeira criada em 2013 pelo Grupo INTERMEDIUM, especializada na administração e gestão de recursos de terceiros. Possui autorização de funcionamento concedida pelo Banco Central e é credenciada pela Comissão de Valores Mobiliários (CVM). Recentemente foi autorizada a atuar como Agente de Custódia Pleno pela BMF Bovespa. Além disso, trabalha na distribuição de papéis e fundos administrados por mais de 20 parceiros. Possui a gestão de dois fundos: Intermedium Primus FIN (fundo aberto), e um FIA (fundo de ações restrito). Já realizou a distribuição de mais R$ 60,0 milhões e possui aproximadamente R$ 70,0 milhões sob gestão. Estão em fase de aprovação pela CVM, dois novos fundos que deverão ser lançados no primeiro semestre de Gestão Distribuição Custódia Possui serviços diferenciados, atendimento personalizado consultivo incorporado às necessidades individuais de cada cliente, que conta com um amplo portfolio de produtos. PORTFOLIO DE PRODUTOS Fundos de Investimentos Renda Fixa * Exclusivos * Tesouro Direto * Imobiliários * CDB * Participações * LCI * Ações * LCA * Multimercados * CRI * Cotas de Fundos de Investimentos * CRA * Clubes de Investimentos Exclusivos A instituição segue focada na consolidação de sua estratégia, com o desafio de prospectar cada vez mais clientes e lançar novos produtos no mercado com características inovadoras, contribuindo, assim, para a diversificação e aumento da geração de receitas do Grupo Intermedium. 16

18 INTERFRONTING A INTERFRONTING é uma empresa integrante do Grupo INTERMEDIUM desde Setembro de 2012 e realiza operações diferenciadas focadas na gestão em seguros para pessoas jurídicas e às pessoas físicas atreladas a essas empresas. No acumulado do 9M14, a Produção atingiu a marca de R$ 16,1 milhões, expansão de 53,7% em relação ao mesmo período de Na comparação trimestral, a Produção foi de R$ 4,9 milhões no 3T14, variações de +52,6% quando comparado ao 3T13 e -23,7% ante o trimestre anterior em razão dos efeitos sazonais do período. Evolução da Originação de Seguros - R$ mil Δ 53,7% 12 meses M13 9M14 Além disso, a Interfronting possui um portfolio diversificado de produtos, com operações de longa duração, aliada à fidelização de suas parcerias, demonstrados a seguir: Portfolio de Seguros - 3T14 16,0% 18,3% 12,8% 7,0% 19,3% Garantia Saúde Vida em Grupo Habitacional 26,6% Risco de Engenharia Outros 17

19 ANEXOS BALANÇO PATRIMONIAL - R$ mil ATIVO 3T14 2T14 3T13 Circulante Disponibilidades Aplicações interfinanceiras de liquidez Títulos e valores mobiliários e Instrumentos derivativos Relações interfinanceiras Operações de crédito Operações de crédito vinculadas à cessão (-)Provisão para créditos de liquidação duvidosa (39.470) (41.859) (44.347) Outros créditos Outros valores e bens Despesas antecipadas Não Circulante Realizável a Longo Prazo Aplicações interfinanceiras de liquidez Títulos e valores mobiliários e Instrumentos derivativos Operações de crédito Operações de crédito vinculadas à cessão Outros créditos Outros valores e bens Despesas antecipadas Permanente Investimentos Imobilizado de uso Intangível Total do Ativo PASSIVO 3T14 2T14 3T13 Circulante Depósitos Letras de Crédito Relações interfinanceiras Obrigações por empréstimos e repasses Obrigações, operações, vendas e transferências Outra obrigações Não Circulante Exigível a Longo Prazo Depósitos Letras de Crédito Obrigações por empréstimos e repasses Obrigações, operações, vendas e transferências Outras obrigações Patrimônio Líquido Capital Social Reservas de lucros Ajustes de avaliação patrimonial (95) (70) 2 Ações em tesouraria (63) Total do Passivo

20 DEMONSTRAÇÕES DE RESULTADOS DEMONSTRAÇÕES DE RESULTADOS (R$ mil) 3T14 2T14 3T13 9M14 9M13 Receitas da intermediação financeira Operações de Crédito Resultado de operações com títulos e valores mobiliários Resultado com aplicações interfinanceiras Operações de venda ou de transferência de ativos financeiros Despesas da intermediação financeira (46.586) (50.683) (38.636) ( ) ( ) Operações de captação no mercado (35.081) (29.532) (19.567) (90.838) (48.200) Operações de empréstimos e repasses (368) (345) (188) (818) (267) Operações de venda ou de transferência de ativos financeiros (3.766) (6.238) (6.257) (14.927) (15.528) Provisão para créditos de liquidação duvidosa (7.371) (14.568) (12.624) (35.032) (40.813) Resultado bruto da intermediação financeira Outras receitas/despesas operacionais (15.656) (16.289) (14.818) (50.405) (42.544) Receitas de prestação de serviços Despesas de pessoal (11.650) (10.036) (4.463) (29.051) (11.929) Outras despesas administrativas (12.164) (11.097) (16.923) (35.810) (45.141) Despesas tributárias (1.558) (572) (2.829) (1.407) Resultado de participações em controladas e controladas 396 (187) Outras receitas operacionais Outras despesas operacionais (2.028) (1.528) (1.209) (5.119) (3.663) Resultado operacional Resultado não operacional (916) (167) (670) (1.443) (1.643) Resultado antes da tributação sobre o lucro e participações (60) Imposto de renda e contribuição social (590) (150) 745 (3.336) (646) Lucro liquído Dauro de Carvalho e Silva Diretor Executivo Contatos - Assessoria de Relações com Mercado Caroline Duarte Silveira Coordenadora de Relações com Mercado Cristiano Henrique Vieira Gomes +55 (31) Diretor Financeiro ri@intermedium.com.br 19

21 Banco Intermedium S.A. Avenida do Contorno, n 7.777, Lourdes - Belo Horizonte / MG - Cep Tel. +55 (31)